Газпромбанк иис: ИИС — открытие индивидуального инвестиционного счета

Открыть ИИС онлайн – инвестиции в акции, облигации

Общество с ограниченной ответственностью «ГПБ Инвестиции» осуществляет деятельность на основании лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-14007-100000, выданной Банком России 25.01.2017, а так же лицензии на осуществление дилерской деятельности №045-14084-010000, лицензии на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами №045-14085-001000 и лицензии на осуществление депозитарной деятельности №045-14086-000100, выданных Банком России 08.04.2020.ООО «ГПБ Инвестиции» не гарантирует доход, на который рассчитывает инвестор, при условии использования предоставленной информации для принятия инвестиционных решений. Представленная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Во всех случаях решение о выборе финансового инструмента либо совершении операции принимается инвестором самостоятельно. ООО «ГПБ Инвестиции» не несёт ответственности за возможные убытки инвестора в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в представленной информации.

С целью оптимизации работы нашего веб-сайта и его постоянного обновления ООО «ГПБ Инвестиции» используют Cookies (куки-файлы), а также сервис Яндекс.Метрика для статистического анализа данных о посещениях настоящего веб-сайта. Продолжая использовать наш веб-сайт, вы соглашаетесь на использование куки-файлов, указанного сервиса и на обработку своих персональных данных в соответствии с «Политикой конфиденциальности» в отношении обработки персональных данных на сайте, а также с реализуемыми ООО «ГПБ Инвестиции» требованиями к защите персональных данных обрабатываемых на нашем сайте. Куки-файлы — это небольшие файлы, которые сохраняются на жестком диске вашего устройства. Они облегчают навигацию и делают посещение сайта более удобным. Если вы не хотите использовать куки-файлы, измените настройки браузера.

© 2021 ГПБ Инвестиции

ИИС Газпромбанк тарифы. А нужно ли оно вам?

Приветствую! Как вы знаете, открытием и обслуживанием инвестиционных счетов сейчас занимаются не только специализированные брокеры, но и банки. В этой статье я хотел бы рассмотреть ИИС Газпром тарифы и подумать, а могут ли они быть выгодны рядовому инвестору. Также отмечу, что данный банк проводит доверительное управление счетом через ЗАО «Газпромбанк управление активами». Для начала я вам напомню, что выбирать брокерскую компанию нужно всегда ответственно и с умом!

Открываем счет в Газпромбанк

Принято считать, что Газпромбанк является достаточно крупным учреждением. И удивительным при этом является факт, что он никогда не входит в лидеры по числу открытых и обслуживаемых счетов. Прочитав условия брокерского обслуживания, меня удивило то, что открыть Индивидуальный счет инвестор может только при личном посещении отделения банка, даже если он уже является действующим его клиентом.

Честно говоря, это не самый приятный момент, даже если учесть, что многие банки и брокеры позволяют открыть счет в режиме онлайн. Для оформление ИИС инвестору нужно:

• Заявление на брокерское обслуживание
• Доверенность на соответствующие лица, если таковые имеются

При себе нужно иметь: паспорт, ИНН и СНИЛС.

После получения документов сотрудник банка передает инвестору номер его лицевого счета и код регистрации. Оформленный договор вступает в силу после подтверждения заявки на открытие счета.

Основные условия по договору

Наряду с Индивидуальным счетом открывается лицевой счет, а сам инвестор регистрируется в качестве участника торгов на ММВБ. Для хранения ценных бумаг дополнительно открываются торговый и брокерский счета. Порядок взаимодействия с депозитарием регулируется отдельной договоренностью.

На ИИС можно вносить только валюту, кроме случаев, когда производится перенос счета от другого брокера. При этом сам перевод активов от другого брокера производится согласно требованиям:

• Брокер предоставляет данные о переводимом счете
• Подтверждается соответствие активов, полученных от другого участника рынка

Сам же перенос счета и его активов проводится в течение 30 рабочих дней. Инвестор в соответствующем заявлении указывает, имеется ли у него еще один ИИС у другого брокера или нет. Учтите, что если у вас уже есть действующий счет у другого брокера, то в течение месяца его нужно будет закрыть.

По закону вы не имеете права владеть сразу двумя Индивидуальными счетами, иначе потеряете право на получение налоговых вычетов. Газпромбанк позволяет инвестору работать на Московской бирже, при этом инвестор может открывать сделки:

• Через бумажные поручения
• Через телефонные поручения
• Через систему GBP I Trade
• Через систему «Брокер-клиент»

Бумажные поручения передаются через письмо или курьера. В случае телефонных поручений клиент использует специальное кодовое слова для подтверждения. Использование разных торговых платформ регулируется отдельными соглашениями. Средства от продажи ценных бумаг зачисляются сразу на инвестиционный счет клиента.

В случае чего, учтите, что брокер не дает возможность переводить дивиденды по акциям или купоны по облигациям на сторонний брокерский или банковский счет. Также в договоре изначально оговорено, что при переводе средств на иной счет, банк не имеет ответственности за возможную потерю право на налоговые льготы со стороны инвестора.

Также не забывайте, что третьи лица не могут пополнять ИИС, счет может пополнить только его владелец. После закрытия счета средства инвестора будут переводиться на его банковский счет.

Какие ценные бумаги может купить инвестор?

Инвестору доступны следующие ценные бумаги:

• Государственные, муниципальные и корпоративные облигации
• Акции разных компаний
• ПИФы и ETF

Выбор активов зависит непосредственно от специфики торговой стратегии самого инвестора. А я хочу всем вам напомнить, что основой должна быть диверсификация. Говоря простым языком, не вкладывайте все свои деньги в какой-то один актив, лучше распределите финансы среди ряда ценных бумаг.

Тарифы ИИС Газпромбанк

Для обслуживания Индивидуальный счетов имеется соответствующий и одноименный тариф. Комиссия за брокерское обслуживание в рамках данного тарифа несколько выше по сравнению с остальными. Обязательно учитывайте, если у инвестора параллельно не открыт еще брокерский счет, то тариф «Индивидуальный счет» выставляется автоматически. Если же инвестор работает в рамках брокерского счета, он может использовать стандартный тариф.

Какие достоинства и недостатки имеются?

Пожалуй, к достоинствам я причислю, что Газпромбанк является надежным брокером, тут сомнений нет. Но если рассматривать иные параметры, то брокер во много сильно проигрывает многим конкурентам:

• Отсутствует возможность открытия счета онлайн
• Не самые выгодные тарифы
• Весьма скудный набор торговых инструментов

В общем и целом, брокер по всем фронтам проигрывает. Я не хочу сказать, что он какой-то плохой, но просто на фоне более выгодных условий иных компаний, лично я бы Газпромбанк не рассматривал. В остальном, решать только вам!

Налоговый вычет теперь можно получить в два раза быстрее | ФНС России

Дата публикации: 01.06.2021 10:24

С 21 мая 2021 года в силу вступил Федеральный закон от 20.04.2021 № 100-ФЗ, предусматривающий возможность получения гражданами вычетов по НДФЛ за предыдущий налоговый период в сокращенные сроки.

Упрощенный налоговый вычет можно получить на приобретение жилья, уплату процентов по ипотеке и в сумме внесенных на индивидуальный инвестиционный счет (ИИС) средств (тип «А»). Для этого не нужно заполнять декларацию 3-НДФЛ и собирать пакет документов, подтверждающих право на вычет. А для получения инвестиционного вычета типа «Б» (у налогового агента) теперь не потребуется посещать налоговый орган.

Вычеты будут предоставляться проактивно. Система автоматически проанализирует данные внешних источников и программных комплексов ФНС и сгенерирует предзаполненное заявление на вычет в Личном кабинете. Камеральная налоговая проверка по новым правилам продлится 1 месяц, а на возврат средств уйдет 15 дней.

Следует подчеркнуть, что вычет в упрощенном порядке смогут получить те налогоплательщики, в отношении которых участниками информационного взаимодействия с ФНС России (банками/брокерами) будут переданы соответствующие сведения. По факту поступления от банков/брокеров соответствующих сведений налогоплательщики получат специальное сообщение в своем Личном кабинете. Там же можно будет отследить весь процесс с момента подписания автоматически предзаполненного заявления на вычет до возврата налога.

Таким образом, до появления предзаполненного заявления в Личном кабинете на сайте ФНС России от налогоплательщика не требуется никаких действий.

К упрощенному порядку предоставления инвестиционных налоговых вычетов уже подключился «Банк ВТБ», в ближайшее время планируют присоединится «Сбербанк», «Газпромбанк», «Тинькофф» и «Альфа-Банк».

В упрощенном порядке можно получить те налоговые вычеты, право на которые возникло у налогоплательщика с 1 января 2020 года. Подробнее о механизме, условиях и порядке получения упрощенных вычетов можно узнать на промо-странице.

Газпромбанк запустил мобильное приложение для инвесторов: Бизнес: Экономика: Lenta.ru

Газпромбанк запустил мобильное приложение «Газпромбанк Инвестиции» для розничных клиентов. Об этом «Ленте.ру» сообщили в пресс-службе банка.

Новый онлайн-сервис предназначен для торговли акциями, облигациями, валютой и другими финансовыми инструментами. Открытие брокерского счета, индивидуального инвестиционного счета (ИИС) и сделки осуществляется в режиме онлайн — офис для этого посещать не нужно, говорится в релизе.

По словам первого вице-президента Газпромбанка Алексея Поповича фондовый рынок стремительно набирает популярность у розничных клиентов в связи с развитием онлайн-сервисов для проведения биржевых операций.

«В Газпромбанке мы тоже видим растущий интерес к инвестиционным инструментам со стороны наших клиентов, и сегодня рады представить новую платформу, которая поможет сделать первые шаги на фондовом рынке новичкам и также будет полезна более опытным инвесторам. Мы приложили значительные усилия, чтобы сделать наш сервис одним из самых удобных и качественных на рынке — с понятным интерфейсом и быстрым доступом к любой интересующей информации. Уверен, что он будет пользоваться большим спросом у наших текущих и будущих клиентов», — сказал он.

У приложения есть несколько инструментов, которые помогут как начинающим, так и опытным инвесторам. Для того чтобы безопасно знакомиться с миром инвестиций, у инвесторов-новичков в приложении есть возможность сформировать бесплатный демопортфель. Таким образом, сразу после регистрации клиент может открыть учебный счет и попробовать свои силы на фондовом рынке без реальных вложений.

Как говорится в пресс-релизе, частный инвестор должен быть в курсе актуальных событий на фондовом рынке и легко находить идеи для инвестиций в ценные бумаги, поэтому в приложении собраны все необходимые для этого данные — не только актуальные новости, но и детальная информация о компаниях-эмитентах, включая их финансовые показатели.

В приложении также есть «продвинутые» фильтры инструментов, которые помогают формировать шорт-листы бумаг, сортируя компании по отраслям и другим параметрам. Вложившись в ценные бумаги, клиент сможет дистанционно отслеживать график выплат по ценным бумагам — дивидендам и купонам.

Ведение и обслуживание брокерского счета для клиента бесплатно, то есть абонентская плата отсутствует. Также брокером не взимаются комиссии за зачисление и вывод денежных средств в российских рублях. Комиссия взимается только за совершаемые операции. Установлен единый тариф — 0,06 процента от суммы сделки.

Быстрая доставка новостей — в «Ленте дня» в Telegram

Ставки по вкладам уже выше 7%. Есть ли еще потенциал роста

Банк России опубликовал данные по максимальным процентным ставкам по вкладам в рублях в крупнейших банках. По результатам мониторинга, во II декаде ноября 2021 г. они выросли с 6,98% до 7,16%.

Оценка ставок по вкладам проводится на основе анализа предложения десяти кредитных организаций, привлекающих наибольший объем депозитов физических лиц: Сбербанк, ВТБ, Газпромбанк, Альфа-Банк, Россельхозбанк, Открытие, Райффайзенбанк, Тинькофф, МКБ, Совкомбанк.

Тренд на снижение процентных ставок по вкладам начался в I квартале 2019 г. на фоне снижения инфляции и сокращения ключевой ставки ЦБ. Минимальные исторические значения по процентным ставкам депозитов были достигнуты в начале октября — 4,33%, затем стартовал отскок.

Падение ставок по вкладам привело к тому, что инвесторы в поисках других возможностей для сбережения и приумножения капитала приходили на фондовый рынок. В 2020 г. брокерские счета открыли почти 5 млн человек. По итогам октября 2021 г. общее число инвесторов физических лиц выросло на 728,3 тыс. человек, до 15,3 млн человек. Количество открытых индивидуальных инвестиционных счетов (ИИС) превысило 4,6 млн.

В марте 2021 г. Банк России, впервые с декабря 2018 г., поднял ключевую ставку на 0,25%. С этого месяца в доходностях по вкладам начался устойчивый растущий тренд. Всего за 2021 г. ключевая ставка прибавила 3,25 п.п., включая последнее октябрьское повышение на 0,75 п.п.

На заседании Банка России в октябре регулятор поднял ставку сразу на 0,75 п.п., до 7,5%, против ожиданий аналитиков на уровне 0,5 п.п. ЦБ отмечает, что инфляция складывается значительно выше прогноза, при развитии ситуации в соответствии с базовым прогнозом ЦБ допускает возможность дальнейших повышений ключевой ставки на ближайших заседаниях.

Глава ЦБ РФ Эльвира Набиуллина в рамках пресс-конференции заявила, что ситуация вокруг инфляционных ожиданий «потенциально опасна». Это обуславливает существенное повышение ставки. Кроме того, ЦБ РФ не исключает дальше нестандартных шагов по ставке, в том числе дальнейшего повышения ставки в декабре на 1 п.п.

Согласно последним данным по инфляции, недельный рост цен составил 0,2%. В годовом выражении индекс потребительских цен растет на 8,06%. В этой ситуации значительно увеличиваются риски жесткого решения ЦБ РФ на заседании 17 декабря. Возможен подъем ставки в диапазоне 50–100 б.п. Учитывая твердую позицию регулятора, а также отсутствие признаков замедления инфляции, можно ожидать, что рост доходностей по вкладам в ближайшие месяцы продолжится.

Следующее заседание по ключевой ставке ЦБ РФ ожидается 17 декабря.

БКС Мир инвестиций

Hoe Om ‘n Kaart By Die Telecard Gazprombank Te Voeg

Die Telecard-stelsel принадлежит Газпромбанку. Dit laat u toe om u kaarte en rekeninge op afstand te bestuur. U kan registreer en ‘n nuwe kaart by u profiel voeg met behulp van’ n bankwerknemer of via ‘n kitsbank.

Hoe om ‘n kaart by die Telecard Gazprombank te voeg

Стелсел «Телекаарт»

Die Telecard-stelsel — это газпромбанк, работающий в gemak van sy klante. Bedrywighede word gemonitor en rekeninge word bestuur deur die selfoon waarop die bankproduk geregistreer is.

Die stelsel laat toe:

• ом операционель, включающий в себя операции по транзакциям, которые используются в слове, используемом для оплаты, ом фондсе те дебитера и кредитора;
• stel ‘n daaglikse limiet vir die besteding van geld op elke kaart;
• leer oor die status van rekeninge, beskikbare betalingslimiet, daaglikse limiet;
• Крытый мини-отель с 5-ю транзакциями в год;
• leer oor ander belangrike gebeure;
• kredietkaartskuld terug te betaal met behulp van die diens «Платежная служба»;
• betaal nutrekeninge, спутниковое телевидение, kommunikasiedienste, интернет.

Om hierdie en ander bewerkings uit te voer, moet u die amptelike aansoek aflaai.

Регистрация в «Telecard» -stelsel

U kan ‘n kaart in die Telecard-stelsel registreer deur middel van kitsbanke van Gazprombank. Om dit te doen, plaas die kaart in die toestel, voer die regte PIN-kode in en kies die item «Diensregistrasie». Na voltooiing van die prosedure ontvang u ‘n tjek встретил inligting oor die aktiveringskode (om die registrasie in die stelsel te bevestig), die toegangskode to die bankkaart, die bank se telefoonnommers, инструкций для активации van die diens.Al die nodige inligting sal tydens die registrasie na die selfoon gestuur word.

Om die kaarte te bestuur, moet u die toepassing op u slimfoon installeer. Dit kan afgelaai word vanaf die amptelike App Store of Google Play. Maak die geïnstalleerde toepassing oop en voer u phonenommer in. ‘N Bevestigingskode sal aan hom gestuur word. Nadat u die kode ingevoer het, bied die stelsel ‘n unieke wagwoord van 6 karakters aan, wat ten minste een hoofletter insluit. Даарна слово die mobiele toestel aan die Telecard-stelsel gekoppel.

Hoe om ‘n kaart by die Telecard-stelsel te voeg

«Газпромбанк» использует данные Telecard-stelsel voeg. Om dit te doen, moet u ‘n plastiekkaart invoeg, die PIN-kode invoer, die item «Registrasie van dienste» kies, klik op «Voeg kaart by Telecard toe» en volg die verdere инструкций.

Om die kaart via ‘n slimfoon by te voeg, maak die geïnstalleerde toepassing oop. В личном рекламном салоне «Газпромбанк-каарт оп у наам сиен». En in die afdeling «Versteekte kaarte» слово kaarte, onaktiewe kaarte vertoon.Om dit in die toepassing te aktiveer, klik op die plusteken langs die kaart. Дэн может умереть CVC2-код, посмотреть, что есть, инвертор. Даарна слово die produk geaktiveer om in die toepassing te werk. Daarna kan u al die bewerkings wat in die stelsel beskikbaar is, saam met hulle uitvoer: Gazprombank nagaan, ‘n betaling doen met behulp van templates,’ n maandelikse limiet instel, ens.

Египетский экспорт в Россию вырос на 41%: министр торговли

Экспорт из Египта в Россию за первые четыре месяца этого года увеличился на 41% и достиг 284 млн долларов по сравнению с 201 млн долларов за тот же период 2017 года, по словам министра торговли и промышленности Амра Нассара.

По данным Reuters, Нассар заявил, что значительное увеличение экспорта египетских товаров на российский рынок в текущий период способствовало сокращению торгового дефицита между двумя странами, что в пользу российской стороны, поскольку Египет импортировал ряд стратегических товаров. из России, особенно пшеницы.

Со своей стороны, глава Египетской коммерческой службы Ахмед Антар заявил, что увеличение стоимости египетского экспорта на российский рынок в период с января по апрель этого года связано с увеличением экспорта овощей и фруктов на 42.5% до 233,7 млн ​​долларов.

Антар отметил, что экспорт овощей и фруктов составляет более 82% от общего товарного экспорта Египта на рынки Российской Федерации.

Египет и Россия в последнее время укрепили свое экономическое сотрудничество в различных секторах.

В прошлом месяце две страны подписали соглашение о создании и содержании российской промышленной зоны в районе Суэцкого канала в Египте, сообщили российские СМИ.

Соглашение по проекту подписали министр промышленности и торговли России Денис Мантуров и его египетский коллега Тарек Кабил на заседании российско-египетской межправительственной комиссии, сообщает ТАСС.

Проект обсуждался президентом Египта Абдель-Фаттахом ас-Сиси и президентом России Владимиром Путиным во время визита последнего в Каир в декабре 2017 года.

Зона площадью 525 гектаров, которая будет расположена на востоке Порт-Саида на северо-востоке Египта как часть экономической зоны Суэцкого канала, предназначена для производства конкурентоспособной высококачественной и высокотехнологичной продукции для удовлетворения спроса в Египте. В соглашении говорится, что рынок и рынки третьих стран, использующих российские схемы промышленной сборки и производства.

feiten út de biografy, karriêre, фото

Джимбо Роман Борисович — в bekende Russyske sakeman, de grûnlizzer фанат в netwurk fan sport fied winkels «Dokter Sport», спортивный функционер en, fansels, вице-президентский фанат Газпромбанка. Syn heit — Доденбург Борис Романович — bekende Russyske akteur, sakeman, mei-eigener fan SPM-Bank en ficepresidint fan it Федерация дзюдо.

Karriêre yn it bedriuwslibben

Roman Boarer Studioarre fan middelbere skoalle yn Helsinky, dêr’t syn famylje ferhuze nei wenjen yn ‘e iere 90-er jierren fan de foarige ieu.Письмо, de jonge man krige in goede opfieding yn londen (Master yn de Business Management), en, nei’t werom nei Ruslân, fûn in baan yn de «Газпромбанк». Дер Кёльн Роман Борисович моэте мэй Александром Медведевым, генеральный директор фан-Газпром проект, г-н Карриер Леддер ан úteinlik naam de posysje fan de Vice-Presidint fan it bedriuw. Медведев, очень хорошо, хорошо болеет за хоккей в альгемене в СКА, Санкт-Петербург — там, где он был.

Neist it saaklike, производство спортивных товаров, Кёльн Роман Борисович — mei-eigner fan it iis arena Hartavall yn de Finske haadstêd, Хельсинки.Эк де Руссиске сакеман является большим поклонником этого Финского района Лангвик Капитал (отель в Конгрес Хоккей и Скилдерефтиге Гебиет) и локального ХК «Йокерит», участвовавшего в Континентальной хоккейной лиге в 2014 году.

Карьера в спорте

Это gjin geheim dat de fise-presidint fan «Газпромбанк» в большой хоккейной команде en sels wist te bouwen fan in karriêre yn dit fjild. Mei jierren fan fol entûsjasme — это útgroeid ta ien fan de wichtichste spearpunten, en letter — wurden находится в интегрированном ûnderdiel fan it libben.

C 2011 года — председатель хоккейного клуба СКА Ваард Кельн Роман Борисович. Фотографии, на которых функциональный фанат Синт-Петерсбурга выиграл в сезоне 2012/2013 Кубка Континента, на котором был открыт музей Петрограда.

В 2014 году, Кёльн помогал вице-президенту болельщика и Русской федерации хоккея, и он помогал болельщикам русского футбола.

Джимбо Роман Борисович: leafdeslibben

In súksesfol Russyske sakeman yn in sekuliere maatskippij hie de reputaasje as in echte fan en bewûnderer fan ‘e beurs seks, en foar langere tiid bleau in winsklike man hard ferd hûnderworld.

Yn 26 jier, Roman moete mei it Letsk модель Martha Berzkalnoy, dat nei in pear moannen sûnt it begin fan de relaasje en it houlik wurdt sletten. Молодожены faak ferskynde yn it iepenbier, en, op het eerste gezicht, it echtpear wie folslein lokkich, mar de famylje oerlibbe foar in koarte tiid. Yn de tiid fan de skieding yn maart wie de fyfte moanne fan swangerskip, mar dit faktor net wurden in argumint foar it ferfolch fan de relaasje. Lykwols, в бернской шляпе, похожей на материальную ножку.

Foar syn folgjende frou Köln Roman Borisovich moete yn 2012. Neamd Galina Sywaard in Russyske sakeman foar boargerkrêft frou en krige er twa bern: in famke en in jonge Davey Romana. Sa die bliken út, by de Boarer waard berne yn October 2015 noch in soan. Syn mem waard bekend mei de Russyske модель — Маргарита Банет.

Open iis в банковском открытии. Как открыть индивидуальный инвестиционный счет. Открытие ИИС в управляющей компании

Планируете ли вы открыть IIS? Но ты немного сомневаешься.А вы думаете — а оно мне надо? Присоединяйтесь к этой программе от государства. Где-то должен быть подвох. Или все справедливо?

Вы узнаете обо всех преимуществах и, самое главное, о недостатках индивидуальных инвестиционных счетов. Скрытые подводные камни. И можно ли их обойти. Нюансы использования. И вы поймете прибыльность или недостатки открытия IIS.

Сравним полученную доходность с депозитами в банках. Понять на конкретных цифрах, есть ли польза от использования IIS.И стоит ли открывать счет?

Итак, вперед!

IIS — преимущества

Начнем естественно с плюсов. Будем «лизать» IIS с разных сторон. Выдвигая все свои достоинства.)))

Налоговые льготы

Самый главный плюс ИИС, собственно, ради чего стоит его открывать, это возможность получения налоговых льгот.

Владельцу IIS предоставляется два варианта на выбор:

1. Государственный возврат 13% от суммы, внесенной на счет
2. Освобождение от налогов на инвестиционный доход.

Какой тип аккаунта выбрать на IIS мы рассматривали в.

А если короче, подавляющее большинство с точки зрения «доходности» подходит для типа А или доходности 13% от государства.

Вы можете рассматривать это как гарантированный дополнительный возврат ваших инвестиций.

Что это нам дает?

Вы разместили в ИИС 100 тысяч рублей. И на эти деньги купили облигации федерального займа с доходностью 8% годовых. Через год вы заработаете 8 тысяч в виде купона по облигациям.И еще 13 тысяч вы получите в виде налогового вычета.

Всего только за первый год на IIS вы гарантированно получите 21 тысячу или 21% годовых.

Введение в фондовый рынок

Открытие IIS — прекрасная возможность познакомиться на фондовом рынке поближе. В глазах большинства торговлю на бирже представляют как профессионалы. И обычным людям там делать нечего. Требуются значительный капитал, знания и опыт.

На самом деле никто не заставляет вас активно торговать. Анализируйте и выбирайте ценные бумаги. Постоянно следите за состоянием рынка.

Достаточно один раз правильно купить необходимые бумаги, и о них можно практически забыть. Это как депозит в банке. Поместив деньги на депозит в Сбербанке, вы не будете постоянно проверять, рассчитывать доходность и переводить деньги из одного банка в другой? Возможно нет.

Обмен такой же. Есть долгосрочные инвестиции по принципу «».Например, облигации, обеспечивающие владельцам фиксированный доход на долгие годы. Их нужно купить только один раз. И это все. На этом ваше участие в торговле завершено.

Более высокая доходность

На фондовом рынке вы можете заработать больше денег по сравнению с классическими инвестициями во вклады.

Об акциях говорить не будем. Это удел профи. Инвестиции в облигации идеальны для новичков. Особенно государственные (ОФЗ) или муниципальные.

Покупая облигации на IIA, вы будете получать фиксированный заранее определенный доход.На момент написания статьи наиболее надежные государственные бумаги давали доходность 8% годовых. По корпоративным облигациям доходность на 1-2% выше.

Можно ли при открытии вклада узнать один годовой процент в банках? Например, Сбербанк предлагает ставки 4-4,5% годовых. В самых надежных банках из ТОП-30 еще можно найти 6-7% годовых. И даже немного выше. Но условия открытия большинства вкладов очень жесткие — обычно для получения «высоких» обещанных процентов требуется сумма от нескольких сотен до 1-2 миллионов.

А какая разница в доходности 1-2%? Вроде бы вообще ничего. Жалкий лишний процент. Ну может два.

Давайте посмотрим немного под другим углом. По депозиту можно получить 6% годовых. А по облигациям 8%. Из вложенных ста тысяч у нас 6 и 8 тысяч рублей прибыли соответственно. Во втором случае наша прибыль увеличилась на 33%.

Или открыв вклад на 4 года — можно заработать 24% от прибыли. Облигации принесут столько же всего за 3 года !!!

Возможность обеспечить себя пассивным доходом

В последние годы выражение «пассивный доход» стало почти неправильным.Перефразируя — ежемесячный, ежеквартальный или годовой постоянный источник дохода.

Здесь мы говорим об облигациях и дивидендных акциях.

Прелесть в том, что покупать ценные бумаги больше нечего.

Все эти государственные и негосударственные пенсионные фонды, конечно, хорошо. Но на практике большинство из них показывают не очень впечатляющие результаты. Многие даже работают отрицательно. А среднегодовая доходность находится на уровне ставок по банковским депозитам.

Кроме того, фонды вкладывают деньги будущих пенсионеров в те же инструменты, которые обращаются на бирже.В первую очередь в облигациях. Которые вы можете купить сами. Без помощи пенсионных фондов.

Преимущества очевидны:

1. Фонд взимает комиссию за свое «управление». Немного, всего 1-2%. И к чему приводит эта разница, мы разобрали на примере выше.
2. Фондам нужны показатели доходности. Чтобы было что предоставить в качестве статистики потенциальным клиентам. Для этого они вынуждены вкладывать средства в более агрессивные инструменты с более высокой доходностью.И это не всегда получается. В 2017 году, подбирая такие «прибыльные» бумаги, многие столкнулись с техническими проблемами. А деньги плакали. А многие НПФ даже получили убыток по итогам года.

Бессрочный дополнительный доход

Конечно, слово «вечный» мы будем заключать в кавычки. Но пока действует программа IIS, вы можете получать свои 13% ежегодно.

Инвестиционный счет не имеет срока действия. И пока вы вносите деньги, они имеют право на вычеты.А это дополнительная, а главное гарантированная доходность.

Многие убеждены, что срок службы IIS составляет 3 года. И по истечении этого срока его необходимо закрыть.

Добавлю от себя — минимальный срок 3 года. Верхняя полоса не ограничена. Пока закон не будет отменен (или изменен).

Поэтому пока используем и выживаем до максимальной рентабельности.

IIS — недостатки

Ну. Мы воспели IIS со всех сторон.А теперь в эту бочку наливаем мед — мазь. А сколько это будет — ложечкой или целым ведром, решать вам.

Заморозка на 3 года

При открытии IIS нельзя снимать деньги со счета до конца 3-летнего периода. Это, наверное, самый большой недостаток инвестиционных счетов.

Но здесь есть небольшое заблуждение или недоразумение.

Во-первых, вы можете снять деньги в любой момент. Другое дело, что в этом случае будет потеряно право на получение 13% в виде отчисления.

Во-вторых, срок действия IIS не начинается с момента зачисления средств на счет. И со дня заключения договора. Но когда вносить деньги (сразу, через месяц или год) — ваше право. Следовательно, есть несколько способов сократить время, затрачиваемое на IIS.

Можно вначале протестировать небольшую сумму … Ознакомиться с принципами покупки ценных бумаг на бирже. Причем основную сумму можно внести на 2-е или даже прошлогодние акции IIS.

В результате срок сокращен до 1-2 лет. И у вас по-прежнему есть те же льготы по возврату налогов.

Неформальный или небольшой доход

Чтобы получить налоговый вычет в размере 13%, владелец IIA должен иметь официальный доход. С которой уплачивались все налоги. После всех налоговых вычетов, говоря простым языком, это возврат налога. Сколько вы заплатили в казну — столько можно вернуть обратно. По крайней мере, больше нет.

Если доходов нет или они очень маленькие, то придется выбрать второй тип IIS или тип А.И «рентабельностью» не блещет.

Второй пункт следует из первого. Если вы имеете право на налоговые льготы по другим программам (в основном по ипотеке), вы можете использовать возврат средств IIS только в пределах оставшейся суммы.

Например. За год уплачено (удержано) 100 тыс. Налогов. И есть ипотека, по которой можно вернуть всю эту сумму. Мне тогда нужно открывать IIS? Возможно нет. В любом случае вы не получите преимуществ от открытия IIS.А если вы все же хотите попробовать свои силы на фондовом рынке, откройте обычный брокерский счет.

Не подлежит замораживанию 3 года.

Вычет только один раз

Вычет можно получить только один раз на сумму внесенных средств.

Брокеры в основном PR высокодоходные ИИС обещают 25-30% годовых. Но даже так. Речь идет только о первом году существования IIS.

Деньги внесены. Мы инвестировали в облигации.Получил вычет. И тогда доход будет только от ваших вложений.

В результате повышенная рентабельность от получения 13% как бы «размазана» на 3 года. А в среднем + 4,33% к годовой прибыли.

В следующем году, когда средства будут зачислены, прибыль от вычета растянется на 2 года. Здесь + 6.5% прибыли.

За последний год закинули деньги и получили + 13% по полной.

Фондовый рынок — рискованные инвестиции

Действительно, инвестирование в фондовый рынок, особенно в акции, рискованно.Можно как заработать, так и проиграть. Естественно не все. И только часть. Но все равно как-то неприятно.

Но покупать акции никто не заставляет. Есть долговые ценные бумаги с фиксированным доходом. И правительство, и корпорация. Если о корпоративных, то только бумаг крупнейших компаний: Сбербанка, Газпрома, Лукойла, Роснефти. Думая, ни у кого не возникнет мысли об их ненадежности.

Покупая надежные облигации, мы исключаем риски дефолта (или хотя бы снижаем их практически до нуля).

Оформление декларации

Само собой деньги в виде возврата 13% вам в руки не попадут. На получение самого налогового вычета нужно время. Соберите все «бумаги», заполните декларацию и подайте в налоговую.

Для тех, кто никогда с этим не сталкивался, звучит очень хлопотно. Что-то собрать, что-то залить, куда-нибудь унести.

Рассмотрите возможность вычета в качестве платы за оформление документов.

Прочие нюансы

Нужно потратить время хотя бы на понимание основ фондового рынка.Как и что покупать. Где посмотреть рентабельность. Как выбрать более выгодные ценные бумаги для покупки. В некоторых случаях вам необходимо разбираться в торговой программе.

У многих брокеров уже есть возможность покупать ценные бумаги через собственные онлайн-приложения или Личный кабинет … Там основная процедура сводится только к нажатию двух кнопок «Купить» и «Продать». Делаем фондовый рынок понятнее и ближе начинающим инвесторам.

Комиссия брокера

Открывая IIS у брокера, вы понесете дополнительные расходы.Брокер — это посредник между вами и биржей. И он берет немалые деньги за свое посредничество.

Сколько? Сама комиссия ничтожна, особенно если вы не планируете вести активную торговлю. Внесите деньги в ИИС, купите облигации и храните их до конца срока. Платите всего за 2 сделки: покупка и продажа.

В среднем комиссия составляет от 0,1% (очень дорого) до 0,01% от суммы транзакции.

Чтобы было понятнее, проанализируем в цифрах.

Вы внесли 100 тысяч в ИИС и купили вместе со всеми облигациями. И так каждый год. Пожалуйста, внесите по 100000 рублей каждый. К моменту окончания IIS вы решаете все продать и вывести средства.

Сколько вы дадите брокеру за эти операции? Покупка: 3 раза по 100 тыс. Причем продажа стоит 1 операция на 300 тыс. Общий торговый оборот на счете составит 600 000 рублей.

Ваша комиссия брокеру от 60 рублей (при комиссии 0.01%) до 600 рублей (с дорогой комиссией 0,1%). В среднем вы ориентируетесь на 0,05-0,07%.

Гораздо более важным с точки зрения затрат является ежемесячная плата брокеру. Выбирать нужно брокеров, у которых его вообще нет. В противном случае придется платить 100-200 и даже 300 рублей ежемесячно.

ИИС не застрахован

Мы привыкли, что вклады в банках застрахованы АСВ на сумму 1,4 млн руб.

А что с IIS? Страховки нет.Давать деньги «непонятно кому» страшно.

Не паникуйте. Все средства, а точнее купленные ценные бумаги, не хранятся у брокера. А в специальном хранилище — хранилища. Все облигации и акции в наше время имеют бездокументарный или электронный вид … А право владения ценными бумагами обозначается цифровым кодом или записью в реестре.

Если брокер обанкротится, все ваши ценные бумаги будут храниться в депозитарии. Все, что вам нужно сделать в этом случае, — это переключиться на другого брокера.И продолжайте торговать через него.

Не забывайте, что брокер дает только доступ к бирже.

По надежности облигации федерального займа превзойдут любой банк. Выплаты гарантированы (особенно физическим лицам). Единственная причина, по которой вы не можете получить деньги, — это дефолт государства.

В 1998 году Россия объявила дефолт по своим обязательствам. Проще говоря, она перестала платить по долгам. В том числе облигации. Но … Владельцы ОФЗ — физические лица — граждане РФ получили все деньги в полном объеме.Под «партию» попали только нерезиденты и юридические лица.

Расчет и сравнение рентабельности

В заключение я хотел бы, чтобы вы на наглядном примере поняли все преимущества программы IIS.

Сравним на реальных цифрах и примерах итоговую доходность по ИИС и депозитам в банках сроком на 3 года.

Например, предположим, что каждый год вы будете вносить 100 тысяч рублей.

Банковский вклад : в надежном банке можно открыть вклад под 6% годовых.Будем использовать для расчетов.

Получаем, через 3 года на счету будет 337 461 рубль. Чистая прибыль — 37,46 тыс. Или 12,5%.

По программе IIS … Мы будем покупать самые надежные ОФЗ с доходностью 8% годовых.

Через 3 года у нас 350 611 руб. Чистая прибыль 50,6 тыс. Или 16,8%.

Как видите, даже без применения налогового вычета вложения в облигации принесли в 1,35 раза больше прибыли. Эта информация предназначена для тех, кто сомневается, сможет ли он хранить деньги на счете в течение полных 3 лет.

Через 3 года мы сможем получить 3 вычета по 13 тысяч или 39 тысяч рублей.

В итоге это даст нам почти 90 тысяч рублей.

Если полученные отчисления будут возвращены в ИИС и вложены в облигации, мы получим двойной доход. С «новыми деньгами» мы снова получим право на 13%. Чуть больше 5 тысяч. И прибыль от вложения в облигации. Правда, срок инвестирования сокращен до 2 лет (первый вычет мы получим за 2 год, второй вычет только за третий).Но успеем заработать еще 3 тысячи.

За три года работы ИИС мы заработаем всего 99 тысяч рублей, или 33% от суммы депозита с учетом отчислений и реинвестирования.

По сравнению с результатом по депозиту (12,5%) доходность по IIA выше в 2,64 раза !!!

Мы уже сделали несколько крупных обзоров касательно выбора брокера, анализа «подводных камней», а также поиска интересных возможностей при инвестировании через IIS.И в этой статье мы, конечно же, пойдем тем же путем с учетом уже накопленной информации. Однако давайте начнем с краткого объяснения того, что такое инвестиционный счет. Поэтому, если вы все знаете, можете смело пропустить первый абзац — этот блок для новичков.

— практически обычный брокерский счет, но с налоговыми льготами, которые можно получать ежегодно при его пополнении. Максимальная сумма вложения (может увеличиваться), но на данный момент 400 000 рублей в год.Минимальный срок использования (если, конечно, не нужны льготы) — 3 года. Срок действия не ограничен. Есть 2 типа инвестиционных счетов. По типу A мы получаем вычет в размере 13% от суммы депозита, по типу B — без налогообложения. Счет может быть открыт как в брокерской компании (или в банке с брокерской лицензией), так и в управляющей компании (редакция под УК, но не в ЖКХ). Вы можете зарегистрировать счет у брокера и инвестировать только потом, когда есть желание и деньги, а договоренности с управляющей компанией подразумевают выплату определенной суммы сразу.Есть некоторые детали, но в контексте данной статьи повторять их нет смысла. Можно с уверенностью сказать, что это положительный инструмент, который можно честно рекомендовать к применению. Задача этого материала поможет определить, где более выгодные тарифы и более полезные атрибуты.

Начнем со статистики по открытым индивидуальным инвестиционным счетам, так как это уже важный показатель. Забегая вперед, скажем, что в этой статье мы рассматривали первые 8 компаний + RGS Investments (ранее ООО ФК Мегатрастойл) входит в группу Росгосстрах, так как очень заинтересовалась тем, что они предлагают.

Итак, мы видим, что сегодня сначала Сбербанк, потом брокеры «большой тройки». Фактически 90% рынка обслуживают 6-7 компаний. Всего за 2 года было открыто около 195 000 счетов. Из них примерно 185 000 были открыты участниками нашего опроса.

Второй график был приведен для понимания соотношения количества брокерских счетов и счетов IIS, открытых на российском рынке. Информация за 10 месяцев 2016 года.

Сбербанк очень хорошо работает в области IIS.Видно, что другие брокеры открывают больше обычных счетов (что в принципе логично), но у Сбербанка есть свои методики, которые позволяют открывать в среднем 3500 инвестиционных счетов в месяц в среднем. В левом столбце Альфа есть данные об открытии брокерских счетов в Альфа-Банке.

Доступно с ноября 2019 года. Будьте внимательны, эта информация относится к IIS, на обычных брокерских счетах в соответствующих компаниях условия могут быть другими.

Основной единый счет Кредитные облигации Продукты программы FORTS

№	Брокер	Оценить	Онлайн-открытие IIS	Минимальная сумма	Заработная плата	Комиссия с оборота *
						До 50 000	До 100000	До 500 000	До 1 000 000
1	ФИНАМ	Однодневный	Да	5000 руб. *	руб. 177 *	0,0354% *	0,0354%	0,0354%	0,0354%
2	Открытие	Independent_IIS *		0	200 руб. *	0,047%	0,047%	0,047%	0,047%
3	Промсвязьбанк	Промсвязьбанк День	Есть	0	0	0,05%	0,05%	0,05%	0,05%
4	BCS	BCS-Start	Да	50000	177 *	0,0354% *	0,0354%	0,0354%	0,0354%
5	Сбербанк	Независимый	Да	0	150 руб. *	0.165%	0,125%	0,125%	0,075%
6	ВТБ 24	Стандарт инвестора	Есть	0	150 *	0,0413%	0,0413%	0,0413%	0,0413%
7	ATON	Универсальный	Есть	50000	177 r	0,045% *	0,045%	0,045%	0,045%

№	Брокер	Оценить	Единый брокерский счет *	Рынки, доступные на IIS
				Наличие	Срочно	Валюта	Еврооблигации на Московской Бирже	SPBEXCHANGE
1	ФИНАМ	Однодневный	+	+	+	+	+ *	+
2	Открытие	Independent_IIS	+	+	+	+	+ *	—
3	Промсвязьбанк	Промсвязьбанк День	+	+	—	—	—	—
4	BCS	BCS-Start	+	+	+	+	+ *	—
5	Сбербанк	Независимый	+	+	+	—	—	—
6	ВТБ 24	Стандарт инвестора	+	+	+	—	—	—
7	ATON	Универсальный	+	+	+	—	—	—

№	Брокер	Оценить	Маржинальное кредитование
			Длинная позиция (Длинная)	Короткое положение (короткое)
1	ФИНАМ	День	18,5%	13%
2	Открытие	Independent_IIS	18.4%	13%
3	Промсвязьбанк	ПСБ День	на ИИС №	на ИИС №
4	BCS	BCS-Start	17,5%	14%
5	Сбербанк	Независимый	17%	15%
6	ВТБ 24	Стандарт инвестора	18,9%	16,8%
7	ATON	Универсальный	19.5%	19,5%

№	Брокер	Оценить	Облигации на Московской Бирже
			Снятие купонов *	Стоимость предложения *	Кредит под ОФЗ *
1	FINAM	Один день	Да	Комиссия от оборота	Да
2	Открытие	Independent_IIS	Нет	1500 руб. За выписку	Да
3	Промсвязьбанк	Промсвязьбанк День	№	300 руб. За выпуск	№
4	BCS	BCS-Start	Да	Комиссия от оборота	Да
5	Сбербанк	Независимый	№	Комиссия с оборота	№
6	ВТБ 24	Стандарт инвестора	Да	Комиссия от оборота	Нет
7	ATON	Универсальный	Нет	нет данных	нет данных

№	Брокер	Оценить	Приложения для iOS и Android
			Бесплатно	WEB-Quik для мобильных ПК	PocketQuik, iQuik, Android
1	ФИНАМ	Однодневный	Финамтрейд	350 руб / мес	350 руб / мес
2	Открытие	Independent_IIS	№	250 руб. / Мес. *	250 руб. / Мес. *
3	Промсвязьбанк	Промсвязьбанк День	№	0	Нет
4	BCS	BCS-Start	Мой брокер *	250 руб / мес *	200 руб / мес *
5	Сбербанк	Независимый	№	№	850 руб. *
6	ВТБ 24	Стандарт инвестора	№	0	1900 руб. + 290 руб. / Мес. *
7	ATON	Универсальный	Нет	Нет	бесплатно *

руб. руб.

№	Брокер	Оценить	Срочный рынок (FORTS)		Валютный рынок (SELT)
			Базовая плата	При увеличении товарооборота	до 1 000 000	до 5 000 000
1	ФИНАМ	Однодневные	45 копеек	45 копеек	0,0361%	0,0302%
2	Открытие	Independent_IIS	71 коп. *	47 коп.	0,035%	0,035%
3	Промсвязьбанк	PSB Day	на IIS №	на IIS №	на IIS №	на IIS №
4	BCS	BCS-Start (Валютный старт)	70 копеек *	40 копеек.	0,034%	0,028%
5	Сбербанк	Автономный	50 коп	50 коп	на ИИС №	на ИИС №
6	ВТБ 24	Инвестор stnadart	1	1	по IIS №	по IIS №
7	ATON	Universal	0,93-2,5 руб. *	0 руб.465-1,25	в IIS №	в IIS №

№	Брокер	Интересный, по мнению редакции, сайт, продукты, предлагаемые инвестиционными компаниями для IIS
		Без риска *	С разной степенью риска
1	FINAM	5% на свободном балансе	Стратегии автоматического отслеживания на общих.ru от 80 000 руб., 4 стратегии через УК «Финам Менеджмент» от 300 000 руб.
2	Открытие	Структурный продукт с защитой капитала, от 250 000 руб.	8 стратегий (3 консервативных) от 50 000 руб. Осуществляется через ООО «Управляющая компания ОТКРЫТИЕ»
3	Промсвязьбанк	—	—
4	ВТБ 24	—	4 стратегии автосопровождения через брокера, от 300000 рублей
5	БКС	Банкноты (ЭТН) 3 и 5, от 80 000 руб.	—
6	Сбербанк	—	2 консервативные стратегии от 100000 руб. До
7	ATON	—	4 стратегии от 50 000 рублей (покупка паев паевых инвестиционных фондов под управлением ООО «Управляющая компания« Атон »)

В верхней таблице выделены брокерские подразделения, а в этой таблице — менеджеры, принадлежащие к тем же группам.Все холдинги имеют разные политики для индивидуальных инвестиционных счетов. По сути, принцип «одного окна» не работает. Сбербанк открывается независимо от управляющей компании (читай — соревнуйся). Альфа-Банк и Альфа-Капитал — это одно и то же, но банк вообще не работает с ИИС (только как агент Альфа-Капитал). БКС особо не продвигает инвестиционные счета через управляющую компанию. «Финам» продвигает, но в первую очередь брокера. «Открытие», похоже, немного активнее работает со своей управляющей компанией.все продукты реализуются через него. АТОН в обеих таблицах представлен одной компанией, поскольку через нее и брокерские услуги, и управление активами в виде покупки долей собственных паевых инвестиционных фондов. Управляющие компании не открывают инвестиционные счета в ВТБ24 и Промсвязьбанке. RGS Investments предлагает только доверительное управление на IIS, как Alpha.

Базовая стоимость

№	Управляющая компания	Минимальная сумма	Онлайн-открытие IIS	Количество стратегий	Минимальное пополнение
1	ООО УК «ОТКРЫТИЕ»	50 000	Нет	9	15 000
2	ООО УК «Альфа-Капитал»	10 000	Есть	3	10 000
3	ООО УК «Финам Менеджмент»	300 000	Нет	4	любая сумма
4	АО УК «Сбербанк Эссет Менеджмент»	100 000	Нет	2	50 000
5	ООО СК «АТОН»	50 000	Есть	4	любая сумма
6	ООО СК «РГС Инвестментс»	50 000	№	1	любая сумма

№	Управляющая компания	Комиссия от СЧА,% годовых	Плата за расторжение до 3 лет	Комиссия за инвестиционный доход	Комиссия за внесенные средства
1	ООО УК «ОТКРЫТИЕ»	0,8–1,5%	0	0-15%	0
2	ООО УК «Альфа-Капитал»	2%	0	0	2%
3	ООО УК «Финам Менеджмент»	1-2%	0	10%	0
4	ОАО УК «Сбербанк Эссет Менеджмент»	2%	1%	0	0
5	ООО СК «АТОН»	1.5-4,2% *	3% *	0	1,5%
6	ООО СК «РГС Инвестментс»	1,5%	0	0	3,5%

Это, конечно, субъективный показатель. Мы понимаем, что в каждой компании есть много профессионалов, свободно владеющих материалом, но в этом году редакция сайта не раз общалась с менеджерами представленных брокеров и сложилось некоторое коллективное мнение.Исходя из этого, мы распределили места. Самым значимым критерием мы считаем доскональное знание наших тарифов и возможностей, затем умение работать с поставленным вопросом (например, менеджер тратит время на уточнение и перезванивает, узнав все), следующий момент — понимание На рынке (по крайней мере, до некоторой степени) клиенту можно рассказать о дивидендах по стоимости, купонах, о наиболее растущих акциях, о прибыльности их продуктов, наконец. Мы уделяли меньше внимания, так сказать, личным качествам руководителей компании, но, естественно, не приветствуем излишнюю одержимость, лукавство, желание умалчивать о слабостях, банальную ложь и прочие инструменты, на которых держатся продажи. с древних времен.В связи с этим максимально качественная предварительная консультация — это грамотное упоминание сильных сторон продукта компании, возможность ответить на любой вопрос о стоимости сопутствующих услуг, желание (умение) предложить клиенту лучший вариант для работы. с компанией, и все это в лаконичной форме, не говоря ерунды (!). Правильно, ведь не всегда создается ощущение, что вы поговорили со специалистом. Кроме того, отметим, что качество работы с текущими клиентами и трудности, с которыми они сталкиваются, например, в трейдинге, могут перевернуть все с ног на голову.Еще раз повторяем — это отметки того, как менеджеры могут проконсультировать по телефону на предварительном этапе.

Место	Компания	Количество звонков в 2016 году	Комментарий
1	BCS	более 10	Лишь однажды встречался начинающий менеджер, но были случаи, когда консультанты удивлялись своим знаниям.Можно попробовать переключиться на опытного, говоря, что вам нужен финансовый консультант … Обычно это обученные ребята. Если честно, насколько лучше подготовлены специалисты БКС — скажем так, не намного, но все же. При открытии счета удаленно менеджеры перезванивают.
2	ВТБ 24	5	Опыт общения с ВТБ24 положительный. Звоним и просим связаться с разными регионами — все хорошо советуют.Правда, как и многие, они поверхностно знают о своих стратегиях автоследования.
3	Финам	более 10	Чаще, чем новички сталкиваются с БКС, они никогда не удивлялись качеству консультации, но они хорошо работают в плане звонков по делу и общей помощи клиенту. Менеджеры знают о продуктах, например, о стратегиях на comon.ru и могут выборочно рассказать. При удаленном открытии счета нам не позвонили.
4	Сбербанк	6-7	Часто попадается обученный специалист. Звоним, потом в Москву, потом в Санкт-Петербург. Также часто не отвечают телефоны в филиалах (указанные на сайте).
5	Alpha Capital	4-5	После разговора с сотрудниками компании всегда полная ясность, но продукты для IIS построены таким образом, что невозможно загрузить оператора.Все легко и просто. Это не только управленческий плюс. Однако состав портфеля в стратегиях практически никогда не известен.
6	Открытие	7-8	Чаще, чем в БКС попадаются новички, качество консультации ни разу не удивило. Несколько раз нам попадались очень немотивированные операторы. При удаленном открытии счета нам не позвонили.
7	Промсвязьбанк	4	Опытного специалиста поймали один раз.По запросам на сайте обратного звонка нет.
8	АТОН	3	После 1-й консультации было много «тумана». Второй и третий тоже не прояснили некоторые моменты, а в третьем разговоре слишком конкретно «навалили» счета, что запутало.

Также можно отметить, что качество и осведомленность менеджеров у брокеров намного выше, чем у управляющих компаний, что довольно удивительно.Кроме того, мы заметили, что преимущество банков может заключаться в меньшем объеме данных об услугах, что, скорее всего, упрощает общение с менеджерами ВТБ и Сбербанка. Сбербанку неудобно, что банк (брокерское отделение) ничего не знает об управляющей компании, но ничего о них не знает. RGS Investments звонили только 1 раз, поэтому они вне зачета.

В этом блоке мы выделим несколько лидеров, наиболее подходящих для той или иной инвестиционной модели, а также опишем некоторые нюансы.

Максимальный выбор услуг Госбанки Управление активами Низкие затраты

21.08.18 206 181 284

Три стратегии частного инвестора

Я считаю, что всем начинающим инвесторам необходимо открывать свои ИИС.

Стас Шпак

частный инвестор

ИИС — индивидуальный инвестиционный счет. От обычного брокерского счета его отличает налоговые льготы. Мы уже писали о них в статьях

и

Я не хочу упускать налоговые подарки от государства, поэтому использую IIS.За это время разобрался с его особенностями. В этой статье я расскажу о трех стратегиях использования IMS с вычетом типа A, ранжируя их по мере их усложнения.

Что такое IIS

Государство хочет, чтобы вы забрали свои сбережения и инвестировали их в экономику страны через фондовую биржу … Тем, кто решит это сделать, он предоставит налоговые льготы. Эти преимущества реализуются через IIS — индивидуальные инвестиционные счета.

У IIS есть ограничение: ваши деньги должны работать на них не менее трех лет.ИИС нельзя закрыть раньше, чем через три года с момента открытия, иначе истечет срок действия налоговых льгот, и уже полученные отчисления придется вернуть. Поэтому все стратегии, которые я представляю в статье, рассчитаны на трехлетний период.

Существует два типа налоговых льгот для учетных записей IIS:

1. IIS типа A позволяет получить налоговый вычет на сумму внесенных средств, но не более 400 000 рублей в год. Зная сумму внесенных средств, вы можете рассчитать сумму налога, которая будет вам возвращена.
2. IIA типа B дает налоговый вычет на инвестиционный доход. Доход зависит от того, во что вы инвестируете и как работаете с ценными бумагами.

IIS type B больше подходит для опытных инвесторов, которые уверены, что получат доход от своих вложений. Им не придется платить налог с этого дохода.

400000 RUR

максимальная сумма, из которой вы можете получить вычет в текущем году

IIS type A больше подходит для новичков: вы можете просто открыть счет, внести деньги и вообще не проводить никаких операций на обменять, а затем получить налоговый вычет.За счет налогового вычета гарантированная доходность может составить 8,14% — это выше, чем процент по всем банковским вкладам в РФ на момент написания статьи.

Кто может получить вычет по IIS

Три стратегии, которые я рассмотрю в этой статье, предполагают, что вы получаете дополнительный доход за счет налоговых вычетов. Вычет IIS можно получить, если:

1. Вы работаете и платите подоходный налог с населения через своего работодателя или себя.
2. Экономия до 400 000 рублей в год.
3. В следующие три года вы можете спокойно инвестировать часть своих доходов и сбережений, и вам не нужно будет сразу снимать эти деньги в какой-то момент.

Добавить в IIS Но налоговый вычет будет производиться только с суммы 400 000 Р — это максимум. Можно поставить еще меньше, тогда вычет будет производиться с меньшей суммы. В расчетах в статье я буду использовать сумму 400 000 руб.

По моему опыту, получение налогового вычета занимает около 4,5 месяцев: налоговая инспекция рассматривает декларацию 3-НДФЛ за 3 месяца, изучает ваше заявление на возврат вычета еще за месяц и переводит деньги еще на 10 дней.

В дальнейших расчетах я указываю 1 июня как годовую дату получения налогового вычета в нашем примере.

Важно. Вам нужно открыть IIS у брокера, который не берет комиссию за обслуживание счета. В противном случае комиссии уменьшат потенциальную прибыль.

Стратегия 1

«Теоретическая»

Я еще не знаю ни одного случая, когда кто-либо использовал эту стратегию и получил вычет. Но формально здесь выполнены все условия для его получения.Если таким образом вы получили налоговый вычет, сообщите нам об этом в комментариях.

Порядок такой:

1. Открываем IIS и забываем об этом на 3 года. Если вы выберете брокера без комиссии за обслуживание, то никаких затрат не будет.
2. По окончании трехлетнего периода мы вносим на ИИС до 400 000 рублей. Сделать это можно даже за несколько дней до окончания трехлетнего периода.
3. По прошествии 3 лет с момента открытия IIS мы закрываем IIS.Брокер вернет все внесенные деньги.
4. В начале следующего года подаем налоговую декларацию 3-НДФЛ … Допустим, на счет 400 000 рублей. Вычет рассчитывается следующим образом: 400 000 р. × 13% = 52 000 р. Обратите внимание, что размер вычета не может быть больше налога на доходы физических лиц, уплаченного в предыдущем году.

Плюс этой стратегии в том, что вам не нужно долго отдавать деньги брокеру.

Я написал письма пяти разным брокерам, спрашивая, что они думают о такой стратегии.Но мне ответил только Финам:

Так или иначе, вы ничего не потеряете: в худшем случае брокер просто вернет вам деньги, в лучшем случае вы получите 13% от внесенной суммы. Эту стратегию имеет смысл использовать, если у вас есть свободные средства для инвестирования на момент истечения трехлетнего срока IIA.

Стратегия 2

«Консервативная»

Это самая популярная стратегия, с помощью которой вы можете получить налоговый вычет для IIS, не совершая никаких действий со счетом.Посчитаем, сколько на этом можно заработать.

Представьте, что мы открыли счет 1 сентября, 25 декабря мы зачислили на него деньги, чтобы они гарантированно попали в IIS до следующего года, а налоговый вычет был переведен нам 1 июня следующего года.

Пошаговый план действий:

1. 25 декабря пополните счет на сумму до 400 000 рублей.
2. В начале 2019 года подайте заявку на налоговый вычет и получите его.
3. Повторить пункты 2 и 3 еще два раза в 2019-2021 гг.

Как выглядит денежный поток?

0 R

400000 RUR

52000 R (налоговый вычет)

400000 RUR

52,000 R (налоговый вычет)

400000 RUR

52000 R (налоговый вычет)

мы закрываем IIS, получаем 200 000 Р назад

Теперь посчитаем рентабельность.

Получаем доходность 8,14%. Это ненамного больше, чем средняя ставка по банковским вкладам. С другой стороны, эта доходность гарантирована, она не зависит от рыночной ситуации.

Если вы выберете эту стратегию, я рекомендую поискать брокера, который взимает проценты с вашего баланса в IIS. Например, мой брокер платит по остатку на счете. Если предположить, что основная ставка не изменится, то с учетом формулы сложных процентов прибыльность такой IMS вырастет до 12,46%.

Однако мой брокер взимает ежемесячную комиссию, после чего доходность упадет до 12,18%. Если я вкладываю в IIS суммы менее 400 000 R в год, то комиссии могут съесть значительную часть потенциальной прибыльности.

Стратегия 3

«Оптимальный»

Когда я впервые открыл свой IIS, я руководствовался именно этой стратегией. Затем, однако, я увлекся и перестал ее придерживаться в погоне за большей прибыльностью.

В предыдущей стратегии мы только зачисляли деньги в IIS и не проводили с ними никаких операций. Но в идеале деньги должны быть не просто на счету, а работать. В данной стратегии я предлагаю использовать вложенные средства для покупки ОФЗ — облигаций федерального займа.Это один из инструментов с минимальным риском на фондовом рынке.

Если вы покупаете ОФЗ, то вместе с налоговым вычетом за использование ИИС вы также будете получать доход по облигациям. Общая рентабельность повысится. Точно рассчитать его стоимость не удастся, поскольку цены на ОФЗ могут измениться. Сделаем оценку исходя из текущей ситуации на рынке.

За время подготовки статьи к выпуску цены на ОФЗ снизились. Теперь, используя эту стратегию, вы можете получить даже большую доходность, чем мы рассчитывали в начале августа.

Да, вам придется потратить немного времени на то, чтобы выяснить, как покупать ОФЗ. Но это не так уж и сложно. Не стесняйтесь обращаться к своему брокеру с вопросами, но помните: вы хотите, чтобы процесс покупки был как можно более дорогостоящим с точки зрения комиссионных. Также рекомендуется выбирать ОФЗ таким образом, чтобы дата погашения облигаций примерно совпадала с датой ожидаемого закрытия ИИС через три года. Таким образом, у вас будет более предсказуемая доходность: вам не придется продавать ценные бумаги ниже рыночной и платить комиссию брокеру.

Сейчас, в августе 2018 года, предлагаю купить ОФЗ-26217-ПД (код RU000A0JVW30). Его характеристики:

1. Фиксированная доходность.
2. Купонный доход выплачивается дважды в год из расчета 37,4 рубля на облигацию сроком на шесть месяцев.
3. Срок погашения данного ОФЗ — 18 августа 2021 года; Вам не придется продавать их через 3 года.

Сейчас эта ценная бумага торгуется на уровне 100,74: 1007,4 руб. За облигацию по номинальной стоимости 1000 руб. Это соответствует приблизительной доходности к погашению чуть более 7%.Купонный доход ОФЗ не облагается НДФЛ, поэтому вы не платите налог.

График доходности ОФЗ-26217 за последние шесть месяцев. Источник: rusbonds.ru

Как видно из графика, доходность ОФЗ может колебаться во времени. Но как только вы его купите, доходность для вас будет зафиксирована на момент покупки. Дальнейшие колебания цен не будут иметь значения, потому что с этой стратегией вы сохраните ценные бумаги до погашения.

План действий следующий:

1. Откройте IIS 1 сентября 2018 г.
2. Три года подряд в конце года пополнять счет на сумму 400 000 рублей.
3. Купить ОФЗ-26217-ПД — 388 штук (позже объясню почему именно 388).
4. Ежегодно получать налоговый вычет.
5. Принимать купонные выплаты по ОФЗ ежегодно: 21 февраля и 22 августа в размере 14 511 рублей в 2019 году; 29 022 руб. В 2020 г. и 43 533 руб. В 2021 г.
6. 18 августа 2021 г. данные ОФЗ будут автоматически выкуплены брокером.
7. Закройте IIS в сентябре 2021 г.

Почему можно купить только 388 облигаций?

На ИИС вносим 400 000 рублей. Стоимость облигации на момент написания составляет 1005 рублей. Похоже, что можно купить 398 облигаций. Но сделать это не удастся из-за накопленного купонного дохода.

Ежедневно по облигации начисляется доход. Причем выплачивается раз в год, иногда чаще. По ОФЗ-26217 выплаты производятся дважды в год — 20 февраля и 21 августа. Если вы собираетесь покупать облигацию в период между выплатой купона, к ее цене необходимо добавить уже начисленный, но еще не начисленный доход. были выплачены держателям.Это называется «накопленный купонный доход».

По одной облигации ОФЗ — 26217 раз за 182 дня выплачивается 37,4 рубля купонного дохода. Это означает, что за одну облигацию списывается 20,5 копеек.

В этой стратегии я рекомендую покупать облигацию 25 декабря, то есть через 120 дней после последней выплаты купона. В течение 120 дней с залога взимается 24,66 R NKD. Получается, что при покупке одной облигации мы должны заплатить, помимо 1005 R ее текущей стоимости, еще 24,66 R NKD. Это означает, что мы сможем купить всего 388 облигаций на 400 000 рублей.

NKD, уплаченная во время покупки, будет возвращена покупателю при следующей выплате купона.

Как выглядит денежный поток?

дата	Деньги
01.09.2018	0 R
25.12.2018	400 000 руб.
25.12.2018	купить 388 ОФЗ -26217
20.02.2019	14 511 Р (купон)
01.06.2019	52000 Р (налоговый вычет)
21.08.2019	14 511 Р (купон)
25.12.2019	400 000 руб.
20.02.2020	29 022 Р (купонный доход)
01.06.2020	52000 Р (налоговый вычет)
21.08.2020	29 022 Р (купонный доход)
25.12.2020	400 000 руб.
20.02.2021	43 533 Р (купон)
01.06.2021	52000 Р (налоговый вычет)
18.08.2021	43 533 Р (купон)
02.09.2021	закрываем ИИС, получаем 1164000 р (388 облигаций на 3 года по 1000 р каждый)

0 R

400000 RUR

купить 388 OFZ -26217

14511 Р (купон)

52000 R (налоговый вычет)

14 511 R (купон)

400000 RUR

23

23 9 (купонный доход)

52000 Р (налоговый вычет)

29 022 Р (купонный доход)

Полученные купонные выплаты переводятся не в ИИС, а на банковский счет, откуда они могут быть сняты без ограничений.

Не все брокеры разрешают получать купонный доход по облигациям на счет, отличный от IIA. Если купонные выплаты приходятся на IIA, это снижает общую доходность до 14,7%. Это происходит потому, что в случае выплаты купонов на банковский счет их можно повторно депонировать в ИИС и получить двойную прибыль с этих денег: путем покупки ОФЗ и получения налогового вычета. Когда купоны попадают в ИИС, они не считаются залогом денежных средств и не включаются в базу для расчета налогового вычета.

Подробные расчеты для двух вариантов этой стратегии можно найти в таблице Google.

Есть еще?

Банка. Самый безрисковый, но еще более выгодный вариант — скопить деньги на краткосрочный банковский депозит перед тем, как вводить их в IIS. Например, в начале года открыть вклад на 9 месяцев с возможностью пополнения (а еще лучше — на произвольный срок, в некоторых банках это возможно) и ежемесячно вносить туда деньги. В конце года средства с закрытого депозита и проценты переводятся в ИИС.

Другие варианты увеличения прибыльности включают повышенный риск, брокерские сборы и налоги. При неудачном исходе можно не только не получить желаемую доходность, но и уйти в минус.

Я добавил FinEx ETF FXRL и некоторые акции в ОФЗ на моем IIS. голубые фишки ». ETF являются индексным фондом и являются отличным пассивным инвестиционным инструментом.

В результате доходность моего портфеля с начала года выглядит так:

Получение первого налогового вычета увеличивает эту доходность, сейчас на данный момент это около 20% годовых.

Обратите внимание на значительную просадку портфеля в апреле — в это время рынок значительно упал на новостях о введении новых санкций. Если бы в этот момент мне пришлось закрыть счет, то я бы получил мизерную прибыль. Поэтому, добавляя в портфель акции или ETF, будьте готовы к таким сюрпризам.

Портфель по стратегии «Оптимальная» не подвержен таким просадкам. Облигации в нем будут погашены 21 августа 2021 года, незадолго до истечения трехлетнего периода IIA, что означает, что у владельца нет риска продать их по невыгодной цене.

Какие риски

IIS — это практически безрисковый метод получения пассивного дохода … Тем не менее, возможны следующие ситуации:

1. государство когда-нибудь отменит льготы для IIA — скорее всего, это будет повлиять на новых клиентов, еще одна причина не откладывать открытие IIA;
2. будет отозвана лицензия у брокера — это маловероятная ситуация, но теоретически возможная;
3. на ОФЗ ставки и цены изменятся.Это обязательно произойдет, и это может быть как к лучшему, так и к худшему. Это актуально только для стратегии «Оптимальная». В худшем случае вы получите немного меньшую прибыль;
4. владелец ИИС потеряет источник уплаты подоходного налога — например, он потеряет работу. Если государство не получает подоходный налог, то отчислений не будет, и рентабельность упадет;
5. нужно будет досрочно закрыть IIS — тогда полученные отчисления нужно будет вернуть.В стратегии «Оптимальная» можно хоть что-то получить за счет ОФЗ, в остальном — только возврат вложенных средств.

Запомни

1. Открываем IIS, даже если нет денег и не хотим сейчас пользоваться.
2. Брокерские комиссии снижают прибыльность.
3. Пополняем раз в год в конце года.
4. В следующем году получаем налоговый вычет.
5. Покупаем ОФЗ для увеличения рентабельности.
6. Риски минимальны.

Чтобы сделать инвестиции привлекательными, власти решили ввести стимулы для участников РЦБ. В 2014 году была запущена программа налоговых льгот. С 1 января 2015 года любой желающий может открыть ИИС (индивидуальный инвестиционный счет) и сэкономить на уплате НДФЛ.

Для кого

ISS позволяет инвестировать и получать льготы в виде возврата 13% НДФЛ от суммы вложения. Например, инвестируя в государственные облигации, приносящие 10% годовых, вы можете получить в общей сложности 20% прибыли.Денежные средства можно вкладывать только в Центробанки, эмитированные на территории Российской Федерации. Срок инвестирования — 3 года. Если вы снимаете средства раньше, то придется платить НДФЛ.

Подробное объяснение расчетов должно быть представлено в налоговой декларации. Первый возврат будет произведен весной 2016 года. Лицам, уже имеющим контракты с брокерскими компаниями, льгота не предоставляется. Вам нужно будет открыть отдельный индивидуальный инвестиционный счет.

Сумма

На индивидуальный инвестиционный счет можно внести до 400 тысяч в течение 12 месяцев. Только в этом случае будет рассчитан возврат налога. Минимальная сумма ограничена 10 тысячами рублей.

Пример

У налогоплательщика открыт индивидуальный инвестиционный счет. Банк, в котором он обслуживается, ежегодно перечисляет брокеру 400 тысяч рублей. в течение 3 лет. Эти средства вложены в облигации под 13% годовых. Полученный доход в размере 400 х 0.13 = 52 тыс. Руб. реинвестирован. Через три года у клиента будет (тыс. Руб.) На счету:

Год	Взносы	Сумма на начало года	Доходность портфеля	Сумма на конец года	Вычет по результатам соответствующего года
1	400	400	13%	452	52
2	400	400 + 400 + 52 = 852	13%	962	52
3	400	1362.760	13%	1539 919	52
Всего	1200			1539,919	156

Доход с учетом вычета составит 495,919 тыс. Руб.

Где открыть индивидуальный инвестиционный счет?

Обслуживание IIS осуществляется менеджерами и брокерскими компаниями … Вы также можете открыть счет в банке. Для этого нужен только паспорт.Рассмотрим подробнее, в каком кредитном учреждении можно открыть индивидуальный инвестиционный счет:

• Сбербанк.
• ООО «Инвестиционная компания ФИНАМ».
• ОАО ДБ «ОТКРЫТИЕ».
• Управляющая компания «Альфа Капитал».
• Газпромбанк.
• «Промсвязьбанк».
• Райффайзенбанк.
• ООО «РСХБ UA».

Опытные инвесторы, которые следят за фондовым рынком, могут проконсультироваться у брокера. Любителям и новичкам, которые не могут самостоятельно принимать решения, стоит обратиться в управляющую компанию для открытия индивидуального инвестиционного счета.

Где лучше всего открыться, чтобы получить больше прибыли? Управляющие компании дополнительно предоставляют возможность разместить часть средств на депозите. С 2016 года на депозит можно перечислить не более 15% от общей суммы инвестиций.

После открытия ИИС (индивидуального инвестиционного счета) Сбербанк или профессиональный участник рынка уведомляет ФНС в течение 3 дней. Налоговая служба учтет этот факт при рассмотрении декларации о доходах.

Некоторые компании вводят ограничения на депозиты. Рекомендуется инвестировать даже минимальные суммы как можно раньше, чтобы быстро открыть индивидуальный инвестиционный счет. Где лучше открыть, каждый выбирает самостоятельно. Однако не рекомендуется создавать несколько учетных записей. Налоговая служба может отказать в вычете. Поэтому с компанией нужно определиться заранее. Если условия обслуживания категорически не устраивают, нужно определиться с новым брокером, записать в договоре, что IIS уже открыт, а затем в течение месяца перевести деньги на другой счет.

Инструменты

Деньги, переведенные на ИИС (индивидуальный инвестиционный счет), можно вкладывать в ЦБ. Рекомендуется создавать основу портфеля из облигаций. У них ограниченный срок погашения и купон, по которому выплачивается вознаграждение. Вы также можете покупать акции или торговать валютой. Ограничения на такие операции законодательством не прописаны. Но налоговая служба может отказать в вычете, если был доход от операций на Forex.

IIS (индивидуальный инвестиционный счет) лучше открывать через брокера.Отзывы пользователей подтверждают, что, во-первых, в этом случае клиент сам решает, в какие инструменты вложить деньги. Во-вторых, можно открыть вклад в обычном банке. Другое дело, что управляющая компания обычно предлагает несколько инвестиционных стратегий: в акции, облигации или сразу по обоим инструментам.

Особенности

Срок владения ЦБ исчисляется с момента покупки. Нет ограничений на обмен ценных бумаг; Более того, компании лояльно относятся к вопросу изменения инвестиционных стратегий.По истечении 3-х летнего срока УК сам рассчитывает срок владения ЦБ, размер удержания и передает данные в ФНС. Льгота не распространяется на счета в интервальных и закрытых фондах. Ограничений по доходности от операций с ЦБ нет.

Возврат

Для получения вычета необходимо скачать бланк декларации с сайта ФНС, указать в нем все виды доходов (заработная плата, доход от МСС, другие источники) и подать в налоговую.После проверки документов денежные средства будут переведены на банковский счет.

Типы

Как говорится в отзывах, инвестор может выбрать одну из двух схем инвестирования: с налогом или без него. Рассмотрим их подробнее.

Поощрение взносов

Клиент открыл индивидуальный инвестиционный счет. Сбербанк или другая кредитная организация, в которой обслуживается лицо, перечислила брокеру 400 тысяч рублей. Инвестор может рассчитывать на удержание НДФЛ в размере 13% от суммы депозита, то есть 52 тысячи рублей.Для получения льготы необходимо предоставить справку от брокера в ФНС с указанием суммы вложений в нее. По окончании налогового периода денежные средства будут зачислены на счет. Такой возврат может получить только налогоплательщик, который ранее платил НДФЛ в течение первого года инвестирования. Таким образом, максимальная сумма компенсации соответствует уже перечисленной в бюджет. При закрытии ИИС досрочно нужно платить налог. Этот вариант подходит консервативным инвесторам.

Пример

В январе 2015 года клиент открыл индивидуальный инвестиционный счет и разместил на нем 400 тысяч рублей. На эти средства была приобретена облигация с купонной доходностью 7%. По итогам года прибыль 52 + 28 = 80 тыс. Руб. Эти средства могут быть реинвестированы или сняты со счета.

Доход без налога

Этот тип счета предполагает, что вкладчик не получает льготы, но подоходный налог с населения не уплачивается со всех доходов от операций с Центральным банком через 3 года после закрытия счета.Этот вариант подойдет более активным инвесторам. Единственное ограничение, которое действует сегодня, — это запрет на операции с валютой.

Статистика

Индивидуальный инвестиционный счет рассчитан на активных представителей с ежемесячным доходом 35-40 тысяч рублей. Долгосрочные инвестиции только приживаются в Российской Федерации. У населения высокий уровень недоверия к финансовым и государственным структурам. IIS — это дополнение к текущей системе пенсионных накоплений, а льготы увеличивают окупаемость инвестиций.Основное отличие этих инструментов — возможность выбора объекта инвестирования. Задачи администрации IIS — предоставить владельцам счетов полный спектр услуг и сервисов. Самый главный из них — это услуга по повышению уровня финансовой грамотности.

Преимущества IIS

По мнению экспертов, главным преимуществом нововведения является выравнивание налоговых режимов … Рентабельность ИИС близка к доходности банковских депозитов, а последние в последнее время имеют тенденцию к снижению.но новый инструмент считается рискованным и предназначен в первую очередь для увеличения капитала.

Тем, кто настороженно относится к новому инструменту, специалисты советуют присмотреться к странам, в которых добровольные сбережения являются основой надежной пенсионной системы: США, Австралия, Гонконг, Япония, Швеция и др.

Рентабельность сделок во многом будет зависеть от того, смогут ли профессиональные участники рынка привлечь клиентов. На практике даже во время телефонных разговоров не все брокеры могут предоставить полную информацию об условиях и преимуществах инвестирования.

Важно

Операции с IMS должны соответствовать общим правилам брокерской деятельности, но с учетом следующих особенностей:

• Счет могут вести профессиональные участники, включенные в реестр ФСФР.
Активы
• IIA не могут использоваться в качестве обеспечения.
• Вы можете открыть счет в интересах третьего лица.
• ФСФР устанавливает требования к ценностям, которые управляющая компания может приобрести за счет заемных средств.
• В случае ликвидации профессионального участника рынка активы передаются другому брокеру.
• Решение о типе счета принимается ближе к концу года или до вывода средств. До этого времени IIS работает как обычный брокерский счет (BC) или доверительный управляющий. Если клиент хочет досрочно выйти из сделки, ничто его не остановит.

Индивидуальный инвестиционный счет (Сбербанк): отзывы

Первое большое преимущество, по отзывам клиентов, заключается в том, что тарифы на обслуживание в кредитной организации не отличаются от стоимости брокерских услуг.В Сбербанке их всего два: «Независимый» и «Активный». Первый подходит для клиентов, совершающих больше операций через QUIK. У них более низкая комиссия. Лицам, предпочитающим оформлять заказы по телефону, следует выбрать тариф «Активный».

С точки зрения безопасности QUIK удобнее в использовании. Во-первых, при оформлении заказа по телефону необходимо указать секретный код с пластиковой карты … Во-вторых, все заявки необходимо продублировать письменно в отделении банка в течение 30 дней.При работе с QUIK таких проблем, судя по отзывам, не возникает. Клиент получает ключ-флешку (1900 рублей) с электронной цифровой подписью. За дополнительные 850 руб. Можно заказать «мобильную версию» программы и просматривать через нее котировки ЦБ и остатки на счетах.

Открыть счет в Сбербанке можно только по предварительной записи, а не во всех филиалах города. Например, в Москве их всего четыре. Помимо IIS открывается универсальный счет.Для держателей карт Сбербанка процесс регистрации автоматизирован. Достаточно вставить пластик в картридер, чтобы устройство автоматически считало данные. Ввод пин-кода — это аналог электронной подписи. По мнению клиентов, такая схема существенно экономит время на оформление бумажного договора. За регистрацию счета взимается комиссия в размере 10 рублей.

Для открытия IIS необходимы паспорт и данные «универсального аккаунта».Далее ИИС и БК оформляются отдельно. Таким образом, банк застрахован от попыток клиентов перечислить на счет сумму более 400 тысяч рублей.

10.01.18 364 146 50

Итак, вы заключили договор с брокером, открыли индивидуальный инвестиционный счет и разместили на нем деньги. Пора получить доход.

Роман Кобленц

частный инвестор

Нам нужно будет пройти три этапа: установить контакт с налоговой инспекцией, подать документы и получить решение о вычете.

О чем

Речь идет о налоговых отчислениях и льготах, которые предоставляются по программе индивидуальных инвестиционных счетов. Государство хочет, чтобы вы вкладывали много и хорошо, поэтому оно создает для вас более выгодные условия инвестирования, чем для обычных брокерских счетов.

IIS — это тип брокерского счета, только с особыми налоговыми льготами.

Налоговая служба предоставляет два типа вычетов для IIS: либо вычитает ваши инвестиции из налогооблагаемого дохода, либо не облагает налогом ваш инвестиционный доход.Первый вариант наиболее популярен, потому что он увеличивает вашу доходность на 13%.

Чтобы воспользоваться государственными бонусами, нужно учесть некоторые нюансы — мы писали об этом. Прочтите сначала, если не понимаете, о чем идет речь.

Как получить налоговый вычет для IIS: пошагово

1. Зарегистрируйтесь в личном кабинете на налоговом сайте.
2. Получить неквалифицированную электронную подпись.
3. Подготовить документы: справку 2-НДФЛ, скан договора с брокером и подтверждение перевода средств в ИИС.
4. Заполнить декларацию 3-НДФЛ.
5. Подать заявление на налоговый вычет для IIS.
6. Дождитесь рассмотрения декларации, после чего деньги поступят на счет.

Зарегистрируйтесь в личном кабинете на сайте налоговой

Так как вычет не облагается налогом, вам придется иметь дело с налоговой службой … Вот как это случилось со мной.

Позвонил на всякий случай и спросил логин и пароль от личного кабинета.Мне сказали, что я могу пойти за ними в любую налоговую инспекцию и что для этого мне нужно взять с собой паспорт. Также нужно знать свой ИНН. Если вы идете в отделение ФНС по месту жительства, то вам нужен только паспорт, а ИНН знать не нужно.

Зашел в местное отделение ФНС, взял там билет в электронной очереди … Мой номер высветился практически сразу. Не пугайтесь толпы у ФНС: даже если людей много, они не стоят в одной очереди.Я сказал оператору в налоговой инспекции, что пришел получить данные для своего лицевого счета, отдал свой паспорт и через три минуты получил лист с логином и временным паролем для моего лицевого счета на сайте налоговой инспекции.

Дома я вошел в личный кабинет, используя логин и временный пароль. Пришлось ждать дня три, пока в моем личном кабинете не появится вся информация: объекты налогообложения, справки 2-НДФЛ и так далее.

Если у вас есть учетная запись государственной службы и ваша учетная запись подтверждена, вы можете войти в свой личный счет на веб-сайте налоговой службы через нее.Если нет учетной записи государственной службы, ее также необходимо будет подтвердить лично.

Что вы можете делать через личный кабинет на налоговом сайте?

1. Посмотрите все свои объекты налогообложения и суммы начисленных по ним налогов.
2. Просмотреть все суммы уплаченных и неуплаченных налогов. Вы можете оплатить онлайн.
3. Получать отчеты об уплаченных налогах.
4. Форма декларации по форме 3-НДФЛ.
5. Подать документы на налоговый вычет.

Получите неквалифицированную электронную подпись

Налоговая декларация — это официальный документ, который вы должны подписать.Если вы отправляете декларацию онлайн, она должна быть подписана электронной подписью.

Вы также можете получить сертификат электронной подписи в личном кабинете на сайте налоговой инспекции, для этого нужно зайти в свой профиль и выбрать вкладку «Получить электронную подпись».

Вам будет предложено ввести пароль для доступа к сертификату электронной подписи. Это главное помнить, а то восстанавливать замучится.

После этого можно заполнять документы на вычет для IIS.

Эта подпись неквалифицированная

Важно: электронная подпись, которую можно получить на сайте налоговой инспекции, неквалифицированная. Это простейшая электронная подпись. Она не может подписывать никакие другие документы, кроме документов на сайте налоговой инспекции.

О квалифицированной электронной подписи напишем отдельную статью.

Подготовка документов

Для получения вычета по ИИС необходимо подать декларацию 3-НДФЛ в налоговую инспекцию вместе с пакетом документов.Вот что вам нужно собрать.

Справка о доходах по форме 2-НДФЛ за год, в котором вы внесли деньги в ИИС. Она подтверждает, что вы получили доход и уплатили налог по ставке 13% в этом налоговом периоде … Справку можно получить в бухгалтерии по месту работы.

С 01.01.2019 справка 2-НДФЛ называется «Справка о суммах доходов и налогов физического лица»

Скан договора об открытии брокерского счета. Это может быть соглашение об обслуживании IIS, соглашение о брокерских услугах с использованием IIS, приложение, уведомление или уведомление о присоединении к регламенту, соглашение о брокерском обслуживании с использованием IIS или общее соглашение … У каждого брокера свой название для этого документа.

Море полезных статей о финансах

По почте два раза в неделю. Мы говорим только о том, что касается вас и ваших денег

Подтверждение зачисления средств в IIS. Если деньги были внесены наличными в кассу, это кассовый ордер на получение … Если деньги были переведены с банковского счета — это платежное поручение … Если деньги были переведены с другого брокерского счета, это перевод Деньги заказа и отчет брокера.

Например, Роман помещал деньги в кассу банка, и банк от его имени переводил деньги брокеру для зачисления в IIS. В кассе банка ему выдали кассовый чек и квитанцию, которые он приложил к декларации.

Заполняем декларацию 3-НДФЛ

Также налоговую декларацию можно заполнить на сайте налоговой. Для заполнения декларации в разделе «Жизненные ситуации» выберите «Подать декларацию 3-НДФЛ»:

Декларацию можно заполнить в Интернете, либо вы можете скачать файл, созданный в программе «Декларация». . Например, залим Интернет.

Заполнение налоговой декларации онлайн просто и интуитивно понятно. Сначала выберите год, за который вы подаете декларацию.Вам нужно выбрать год, в котором вы депонировали деньги в IIS. Также на этом этапе автоматически заполняются данные о налогоплательщике.

На третьем этапе нужно выбрать отчисления, которые будут декларироваться в декларации. Вычеты IIS относятся к инвестиционным вычетам, они должны быть отмечены галочкой.

После этого на четвертом шаге заполните данные о доходах. Если ваш налоговый агент — обычно работодатель — уже сдал годовую отчетность, данные о доходах можно загрузить из данных, которые он передал в налоговую инспекцию.Для этого отметьте работодателя и нажмите кнопку «Заполнить из справки».

Если ваш работодатель еще не сдавал отчеты, вам придется заполнить раздел вручную на основании сертификата 2-НДФЛ.

После этого вы должны указать сумму инвестиционного вычета, то есть сумму денег, которую вы положили на IIS за год. Эта сумма не может быть больше 400 тысяч рублей. Здесь нужно скачать сканы подтверждающих документов: справки 2-НДФЛ, договора об открытии ИИС и подтверждение перевода на него денег.

На последнем этапе вам будет показана сумма налога, которую нужно вернуть. Остается только ввести пароль для своей электронной цифровой подписи и нажать кнопку «Подтвердить и отправить». Поздравляем, вы отправили свою декларацию.

Отправляем заявку и ждем ответа

Заполненная декларация пока не вернет ваши деньги на счет: она только подтвердит ваше право на возврат. Необходимо отправить в налоговую декларацию для возврата вычета.

Через некоторое время после отправки заполненной декларации 3-НДФЛ информация о сумме переплаты по налогу появится в разделе «Мои налоги» личного кабинета. В этой же строке будет специальная кнопка — «Удалить».

Если у вас нет налоговой задолженности, вы можете получить сумму возврата на свой банковский счет, реквизиты которого указаны в том же разделе.

Ожидание денег занимает в среднем четыре месяца. Официальным сроком рассмотрения декларации является три месяца со дня ее подачи.

Сам возврат должен быть произведен в течение одного месяца с даты подачи заявления на возврат, но не ранее завершения рассмотрения заявления.

Outcomes

Получение вычета через налоговый веб-сайт намного проще и понятнее, чем может показаться. И моя единственная поездка в ФНС оказалась очень полезной, потому что доступ к моему личному кабинету пригодится многократно.

Обзор основных показателей банковско-финансовой сферы в Беларуси за 2020–1 квартал 2021 года

Мы рады поделиться с вами нашим обзором основных событий в сфере банковского дела и финансов в Беларуси за 2020–1 квартал 2021 года.

Обзор банковско-финансового рынка Беларуси 2020-1кв2021

В 2020 году экономика столкнулась с драматической рецессией в глобальном масштабе, в основном из-за пандемии COVID ‑ 19. По оценке Всемирного банка, общее сокращение глобального роста в 2020 году составит 4,3%.

По данным Всемирного банка, в 2020 году белорусская экономика сократилась на 0,9% в годовом исчислении, в основном из-за глобального экономического спада, вызванного COVID-19, и экономических последствий политической ситуации в стране.Ожидается, что рецессия продолжится в 2021 году в результате сокращения расходов домашних хозяйств, негативных внутренних экономических ожиданий, воздействия российского «налогового маневра» в нефтяном секторе и ограниченной способности правительства Беларуси поддерживать экономику.

По официальным данным Национального банка Республики Беларусь, в 2020 году объем внешней торговли товарами и услугами составил 72 202 млн долларов США (85,86% от объема 2019 года). В течение 2020–1 кв. 2021 г. золотовалютные резервы Беларуси сократились на 2 453 доллара США.5 миллионов, или примерно 26,12%. Фактический уровень инфляции в 2020 году составил 7,4%, что на 2,4 процентных пункта выше, чем изначально прогнозировалось правительством Беларуси (5%).

В июле 2020 года ставка рефинансирования была снижена до 7,75%, исторического минимума, с последующим повышением до 8,5% в апреле 2021 года. С 21 апреля 2021 года ставка по ссуде овернайт и ставка по депозитам овернайт установлены на уровне 9,5% и 7,5%. соответственно.

В 2020 году впервые за семь лет Министерство финансов Республики Беларусь подготовило государственный бюджет на год с дефицитом.Основной причиной этого стало отсутствие компенсации за «налоговый маневр», инициированный Российской Федерацией. Общий дефицит бюджета на 2020 год составил 1,9 млрд рублей. Бюджет на 2021 год по итогам 1 квартала 21 года запланирован с дефицитом в размере 5,6 млрд рублей.

Во время первой волны пандемии COVID-19 Беларусь ввела определенные правовые меры в различных областях для борьбы с последствиями пандемии. В то же время меры финансовой помощи, принятые властями Беларуси, были весьма ограниченными, например.грамм. Общий мораторий на погашение банковских кредитов не вводился. Вместо этого в первой половине 2020 года Национальный банк подтолкнул белорусские коммерческие банки к соглашению об индивидуальных кредитных каникулах для компаний и продолжению выдачи кредитов, и с этой целью регулятор ослабил определенные требования к капиталу до 31 декабря 2020 года и заложил поддержка ликвидности. Однако из-за турбулентности на финансовом рынке, начавшейся в августе 2020 года, Национальный банк приостановил постоянно доступные операции по поддержанию и снятию ликвидности.В настоящее время ликвидность банков поддерживается посредством ежемесячных аукционов ссуд сроком на шесть месяцев с объявленной процентной ставкой, а также может поддерживаться на срок до семи дней с помощью кредитных аукционов в форме конкурса процентных ставок. Для банков это привело к нехватке ликвидности и нежеланию выдавать новые ссуды и проводить реструктуризацию, а также к повышению процентных ставок по кредитам.

В 2020 и 1 квартале 2021 года банковский сектор Беларуси в целом оставался стабильным. Общее количество банков (24) за этот период не изменилось.Период характеризовался небольшим снижением доли государства в белорусских банках с 77,7% до 76,9%. Суммарные активы белорусских банков на
на 1 января 2021 года составили 90 552,5 млн. Рублей.

Основные показатели банковского и финансового секторов Беларуси

Период 2020–1 кв.2021 ознаменовался несколькими важными событиями для банковского и финансового секторов Беларуси.

Getin Holding S.A. продает Идея Банк МТБанку

Польский холдинг Getin Holding S.А. продал свою долю в Идея Банке (Беларусь) МТБанку. 1 апреля 2021 года стороны закрыли сделку по продаже 99,999% акций банка за ок. 50 000 000 рублей.

Еще в 2008 году Getin Holding приобрел белорусский Сомбельбанк (позже переименованный в Идея Банк), а в 2013 году он также приобрел Белорусский банк малого бизнеса, который позже объединился с Идея Банком.

Временная администрация Белгазпромбанка

15 июня 2020 года Национальный банк назначил временную администрацию Белгазпромбанка, которая завершила свою работу 10 декабря 2020 года.Национальный банк предпринял это действие в связи с возбуждением Департаментом финансовых расследований уголовного дела по факту отмывания денег и уклонения от уплаты налогов со стороны руководства банка.

Несмотря на неблагоприятную обстановку вокруг банка, Белгазпромбанку удалось сохранить финансовую устойчивость. В феврале 2021 года Fitch Ratings подтвердило рейтинги Белгазпромбанка на максимально возможном уровне для белорусских эмитентов (долгосрочный рейтинг дефолта эмитента («РДЭ») на уровне «B», прогноз «Негативный»).Также 25 февраля 2021 года Газпромбанк, один из акционеров банка, предоставил Белгазпромбанку кредитную линию в размере 60 миллионов евро. За период с января по февраль 2021 года Белгазпромбанк получил прибыль в размере 17,4 млн. Рублей, что в 4,6 раза больше по сравнению с аналогичным периодом 2020 года.

Продажа Паритетбанка

В начале 2020 года Республика Беларусь продала 99,83% акций Паритетбанка кипрской компании Beristore Holdings Limited. Основным бенефициаром покупателя был Саид Гуцериев, предприниматель из Российской Федерации.Стоимость контрольного пакета акций Паритетбанка не разглашается.

В Госкомимуществе отметили, что государство намерено сократить свою долю в банковском секторе за счет продажи акций стратегическим инвесторам. В ведомстве также подчеркнули, что Саид Гуцериев уже является совладельцем криптовалютной биржи Currency.com, зарегистрированной в Беларуси.

Паритетбанк создан в 1991 году как коммерческий банк «Поиск». До 2018 года, когда он был передан Госкомимуществу, он принадлежал Администрации Президента Республики Беларусь.

Минфин Беларуси присоединился к IOSCO

В июле 2019 года Совет Министров Республики Беларусь принял предложение Министерства финансов о вступлении в Международную организацию комиссий по ценным бумагам ( IOSCO ). В феврале 2021 года, после завершения всех сопутствующих формальностей, Министерство финансов стало ассоциированным членом IOSCO. В настоящее время Министерство финансов стремится к обычному членству в организации, которое, как ожидается, будет получено в 2021 году.Помимо прочего, членство Министерства финансов в IOSCO должно позволить иностранным брокерам участвовать в торгах на Белорусской фондовой бирже.

Изменения в финансовых законах и правилах

Ниже вы найдете информацию об изменениях в финансовых законах и правилах, которые мы считаем наиболее важными.

Новые подходы к валютному регулированию и валютному контролю

9 июля 2021 г. внесена новая поправка в Закон от 22 июля 2003 г.226-Z «О валютном регулировании и валютном контроле» (Закон 226-Z ) вступит в силу, что внесет существенные изменения в правила валютного контроля Беларуси.

Новая редакция Закона 226-Z не касается создания дополнительных административных процедур. Напротив, поправки должны создать эффективную и удобную для бизнеса систему регулирования и контроля валютных операций в стране.

a) Переопределение валютных операций

Новая поправка к Закону 226-Z устраняет различие между «операциями с обычной валютой»
(e.грамм. экспортно-импортные операции, трансграничный перевод дивидендов, неторговые операции и т. д.) и «валютные операции движения капитала» (например, предоставление и получение трансграничных займов, приобретение акций иностранной компании и т. д.). Ранее к каждому типу применялись отдельные правила, что создавало дополнительную неопределенность и требовало дополнительного соблюдения.

Начиная с 9 июля 2021 года, все валютные операции будут классифицироваться только по участвующим сторонам (резиденты, нерезиденты) и используемой валюте (белорусские рубли, иностранная валюта), в то время как ограничения, связанные с конкретными валютными операциями, будут прямо перечислены в Законе 226. -З.Это должно позволить избежать ошибок, связанных с неправильной классификацией конкретных валютных операций.

б) Оформление валютных договоров взамен получения разрешительной документации в Национальном банке

Новая поправка к Закону 226-Z отменяет обязанность резидентов получать разрешение Национального банка на осуществление отдельных видов валютных операций. Вместо этого в некоторых случаях от резидентов потребуется зарегистрироваться и отчитаться о выполнении валютных соглашений (т.е. договоры, на основании которых осуществляются валютные операции), заключаемые с нерезидентами. К таким случаям относятся валютные соглашения, в которых сумма обязательств не определена или превышает ок. 18 900 евро для физических лиц или ок. 37 700 евро для юридических лиц и индивидуальных предпринимателей.

Процедура регистрации, описанная в Положении Правления Национального банка от 12 февраля 2021 года № 37, предполагает заполнение и отправку электронной регистрационной формы через сайт Национального банка.

в) Счета в иностранных банках

С июля 2021 года всем резидентам Беларуси (как юридическим, так и физическим лицам) будет разрешено открывать банковские счета в иностранных банках без ограничений, если иное не предусмотрено законодательными актами или валютными ограничениями (см. Пункт E ) ниже). Резидентам Беларуси также будет разрешено свободно переводить суммы между своими счетами в белорусском и иностранном банках. Кроме того, новая поправка к Закону No.226-Z предоставляет ограниченный список случаев, когда резидентам разрешено получать средства на свои банковские счета в иностранных банках.

г) Репатриация

Новая поправка к Закону № 226-З предусматривает обязанность белорусских юридических лиц обеспечивать, чтобы суммы, причитающиеся им от нерезидентов по экспортным или импортным операциям, зачислялись на банковские счета, открытые в белорусском банке (репатриация). Белорусские компании сами определят сроки репатриации в соответствии с правилами, принятыми Нацбанком.Ранее белорусские правила внешнеторговой деятельности предусматривали аналогичные обязательства для белорусских резидентов по обеспечению «закрытия» экспортно-импортных операций, но с той разницей, что точные сроки этого закрытия устанавливались законом, а для продления этих сроков требовался Национальный банк. разрешать.

e) Валютные ограничения

Новая поправка к Закону № 226-Z предусматривает, что Национальный банк и Совет министров, действуя совместно, могут принимать специальные меры регулирования (т.е. установить валютные ограничения) на срок до одного года в случае возникновения угроз финансовой стабильности или экономической безопасности Беларуси. К таким угрозам относятся, например, резкие колебания курса национальной валюты, падение уровня золотовалютных резервов и т. д. Валютные ограничения могут включать запрет или ограничение валютных и обменных операций, установление требований для получения разрешений Национального банка на осуществление валютных операций и т. д.

Обновленное положение об иностранной безвозмездной помощи

27 августа 2020 года Указ Президента Республики Беларусь от 25 мая 2020 г.3
«Об иностранной безвозмездной помощи» ( Постановление № 3 ) вступило в силу, заменив Постановление от 31 августа 2015 года № 5, которое ранее регулировало аналогичные вопросы. Указ № 3 поддержан Постановлением Совета Министров Республики Беларусь и Управления делами Президента Республики Беларусь от 27 августа 2020 года № 502/4 «О выполнении Указа № 3. ».

Определение иностранной безвозмездной помощи ( FGA ) было расширено и теперь охватывает не только товары и средства, полученные резидентами от нерезидентов, но и товары (работы, услуги), приобретенные за счет таких средств на территории Беларусь.Более того, определение «ненадлежащее использование FGA» теперь охватывает не только использование FGA для целей, не включенных в план использования FGA, но также передачу FGA третьим сторонам, не упомянутым в плане, и использование FGA в ненадлежащих количествах. .

Указ № 3 содержит обновленный список целей, для которых может быть разрешено FGA. Стоит отметить, что оплата общих деловых расходов была добавлена ​​как одна из целей, для которых может быть предоставлено FGA. Конкретные виды деловых расходов, покрываемых списком целей FGA, определяются положениями Департамента управления имуществом Президента.Список целей, для которых можно использовать FGA, не ограничен; однако цели, не включенные в список, подлежат утверждению Межведомственной комиссией по иностранной безвозмездной помощи, независимо от суммы FGA.

Обновлен порядок освобождения ФГА от налогов и сборов. Например, ФЗО, предназначенное для социально значимых целей, может быть освобождено от налогов Управлением по управлению имуществом Президента Республики Беларусь, а ЗФП, предназначенное для иных целей, может быть освобождено Межведомственной комиссией по иностранной безвозмездной помощи.FGA, предоставленное для оплаты общехозяйственных расходов , не подлежит освобождению от уплаты налогов.

Указ № 3 также ввел требование об уплате регистрационного сбора FGA в размере 0,5% от суммы FGA. Требование распространяется только на белорусские юридические лица и индивидуальные предприниматели, получающие FGA, и только на FGA, не освобожденные от сборов и налогов, в том числе FGA, предусмотренные для оплаты общехозяйственных расходов.

Расширение цифровых банковских технологий

30 декабря 2020 г.773 (Положение № 773 ), направленное на реализацию отдельных положений Указа № 148 «О цифровых банковских технологиях» (Указ № № 148 ). В Положении № 773 подробно описан объем транзакций и документов, которые могут быть совершены пользователями Межбанковской идентификационной системы ( IIS ) в электронной форме без электронной цифровой подписи, а также установлены требования, применимые к пользователям IIS в этом отношении.

Указ № 148 вступил в силу 21 октября 2019 года, его основными целями являются дальнейшее развитие технологий цифрового банкинга, использование информационных систем для банковских и финансовых транзакций и расширение удаленной идентификации с помощью IIS, эксплуатируемого некоммерческими организациями. Банковская кредитно-финансовая организация АО «Единое платежно-информационное пространство».

Указ № 148 внес следующие важные нововведения:

• Не только банки, но и страховые организации, профессиональные участники рынка ценных бумаг (брокеры, дилеры, депозитарии и т. Д.), Лизинговые и микрофинансовые организации и форекс-компании получили доступ к IIS и стали пользователями IIS. Доступ к IIS позволяет структурировать бизнес-операции в режиме онлайн без необходимости для клиента посещать офис пользователя IIS для выполнения требований идентификации, как того требует законодательство о борьбе с отмыванием денег.
• Пользователям ИИС разрешено использовать программно-аппаратные средства и технологии для оформления документов и заключения договоров в электронной форме без использования электронных цифровых подписей. Все документы и контракты, оформленные или заключенные таким образом, впоследствии считались заключенными в письменной форме.
• были расширены возможности использования смарт-контрактов. Национальному банку и коммерческим банкам было разрешено использовать смарт-контракты в своих транзакциях.
• была улучшена правовая база для использования удаленной идентификации клиентов.Например, Указ № 148 позволяет пользователям IIS использовать биометрические данные (голосовые записи, фотографии и видеоизображения клиента) для идентификации и аутентификации.

Целью Указа № 148 было расширение предоставления финансовых услуг в электронной форме и оптимизация стоимости этих услуг, а также содействие развитию рынка удаленных финансовых услуг.

Изменения в Законе «О хозяйственных обществах»

Существенные изменения внесены в Закон от 9 декабря 1992 г.2020-XІІ «О хозяйственных обществах» (поправки вступили в силу 28 апреля 2021 г.), призванная внести свежесть в корпоративное право Беларуси. Некоторые изменения касаются финансовой деятельности хозяйствующих субъектов в Беларуси.

Акционерам теперь разрешено делать финансовые взносы в компанию, в которой они владеют акциями, без увеличения уставного фонда компании или изменения количества акций акционеров. Целью таких взносов должно быть оказание финансовой помощи компании.На данный момент не совсем ясно, будут ли такие взносы иностранных акционеров в белорусскую компанию регулироваться положениями об иностранной безвозмездной помощи или каким будет налог на такие взносы.

Еще одно примечательное изменение — это разрешение конвертировать долг компании (то есть денежные требования акционеров или кредиторов к компании) в капитал (то есть акции компании). Раньше это прямо не разрешалось, и заинтересованным сторонам приходилось разрабатывать слишком сложные и ненадежные схемы для достижения этих результатов.

Щелкните ссылку, чтобы узнать больше.

Изменения в регулировании микрофинансовых операций

27 апреля 2020 года вступил в силу Указ Президента Республики Беларусь от 23 октября 2019 года № 394 «О предоставлении и привлечении ссуд» (Указ № № 394 ). Указ № 394 внес ряд изменений в регулирование микрофинансовых операций в Беларуси. Большая часть этих изменений направлена ​​на борьбу с недобросовестной практикой на белорусском рынке микрокредитования и обеспечение дополнительной защиты розничных заемщиков.

Указ № 394 ограничил размер процентов, подлежащих уплате заемщиком микрофинансовой организации за весь период использования кредита, чтобы удвоить сумму основного долга. Кроме того, штрафы по микрозаймам были ограничены половиной суммы основного долга. Кроме того, Указ № 394 запрещал включение в договоры микрозайма положений об уплате повышенных процентов заемщиками.

Указ № 394 установил строгие требования к рекламе микрофинансовых операций.Рекламные объявления микрозайма теперь должны содержать имя и регистрационный номер рекламодателя, информацию о включении кредитора в реестр микрофинансовых организаций, а также информацию о применимой процентной (годовой) ставке.

Наряду с этим Указом № 394 были внесены изменения в нормативные акты, продвигающие добросовестное предоставление микрофинансовых услуг. Например, Указ № 394 облегчил деятельность ломбардов, выдающих микрозаймы под залог транспортных средств, и установил досудебные процедуры урегулирования споров между заемщиками и кредиторами.

Изменения в правилах страхования

1 сентября 2019 года вступил в силу Указ № 175 «О страховании» (Указ № 175 № ). Указом улучшены процедуры и условия для некоторых видов обязательного страхования, сняты некоторые ограничения и административные барьеры для осуществления страховой деятельности, а также введены меры, направленные на развитие перестрахования, добровольного страхования жизни и дополнительных пенсий.

В соответствии с общей тенденцией «дедолларизации» этим указом минимальный размер уставного капитала страховых организаций и страховых брокеров был установлен в белорусских рублях в размере 11 млн. Белорусских рублей и 55 000 белорусских рублей соответственно.Пороговые значения для уставных фондов ранее были указаны в евро.

Расширены возможности страховых организаций по заключению договоров добровольного страхования в электронной форме. Теперь договоры страхования можно заключать без использования электронной цифровой подписи, а идентификацию страхователей можно проводить без их личного присутствия. Кроме того, заключить электронный договор добровольного страхования можно не только через официальный сайт страховой организации, но и через сайты других уполномоченных организаций, например, банков.

Согласно Указу № 175 страховым организациям предоставлено право самостоятельно осуществлять перестрахование рисков, в том числе от страховых (перестраховочных) организаций, созданных за пределами Республики Беларусь.

Операции в области банковского дела и финансов, выполняемые командой Sorainen

Мы рады представить вашему вниманию отдельные транзакции в области банковского дела и финансов, которыми занималась команда Sorainen в 2020–1 квартале 2021 года.

ЕБРР предоставляет Kronospan 200 миллионов евро

Мы консультировали Европейский банк реконструкции и развития ( EBRD ) по вопросам предоставления пакета финансирования на сумму более 200 миллионов евро белорусским дочерним компаниям группы Kronospan.
40 миллионов евро из этого пакета синдицированы коммерческим банкам.

Группа Kronospan является лидером на рынке листовых древесных материалов. Она производит листовые изделия из древесины более чем на 40 предприятиях и имеет 16 распределительных центров в 30 странах, включая почти все европейские страны, США и Китай.

Первый долгосрочный приоритетный кредит в размере до 124,2 млн евро был предоставлен FLLC Kronospan для финансирования модернизации инфраструктуры на его заводе в Сморгони, создания кластера по производству мебели и многофункционального учебно-выставочного комплекса, а также провести реструктуризацию баланса компании. Второй долгосрочный приоритетный заем на сумму до 76,7 млн ​​евро предоставлен компании Kronospan OSB FLLC для финансирования программы расширения мощностей и модернизации инфраструктуры на ее заводе в Могилеве, а также для рефинансирования существующей задолженности компании перед ЕБРР.

Продажа страховой компании ERGO (Беларусь)

Мы помогли группе ERGO в продаже ее белорусской дочерней компании, не связанной с жизнью, страховой компании ERGO страховой группе Euroins Insurance Group, одной из ведущих независимых страховых групп в регионе ЦВЕ / ЮВЕ / СНГ. Приобретение позволяет Euroins выйти на белорусский страховой рынок и, таким образом, продолжить свою экспансию в регионе. В последние годы Euroins приобрела страховые компании в Болгарии, Грузии, Румынии, России и Украине, включая бывшую украинскую дочернюю компанию ERGO.

Группа ERGO — крупная страховая группа в Европе, внутренний рынок которой находится в Германии, и представительства примерно в 30 странах мира. ERGO также является частью Munich Re, одного из ведущих перестраховщиков и перевозчиков рисков в мире. Деятельность ERGO в Беларуси началась в 2008 году, когда белорусская страховая компания BASO присоединилась к группе и внедрила бренд ERGO. В рейтинге 2019 года бывшая белорусская дочка ERGO заняла 10-е место среди белорусских страховых компаний по общему объему страховых премий.

IFC соглашается предоставить Приорбанку ссуду в белорусских рублях на сумму до 50 миллионов долларов США

Сорайнен Беларусь консультировала Международную финансовую корпорацию ( IFC ) по предоставлению Приорбанку семилетнего кредита с приоритетом финансирования на сумму до 50 миллионов долларов США.

Кредит будет использован для последующего кредитования ипотечных заемщиков, в том числе для зеленой ипотеки, и / или для кредитов на ремонт энергоэффективных домов в Беларуси.

IFC — это глобальное финансовое учреждение, инвестирующее исключительно в коммерческие проекты частного сектора в развивающихся странах.IFC является членом Группы Всемирного банка и имеет штаб-квартиру в Вашингтоне, округ Колумбия, США.

Приорбанк — один из крупнейших частных белорусских банков, входящий в австрийскую группу Райффайзен.

Первая трансграничная сделка с производными финансовыми инструментами с белорусской компанией

Сорайнен Беларусь поддержала крупный российский банк в обмене валютной процентной ставки с белорусской компанией.

Сделка была заключена на основании Российского Генерального соглашения ISDA, регионального аналога Соглашения ISDA (RISDA).

Насколько нам известно, это была первая трансграничная сделка с производными финансовыми инструментами с контрагентом из белорусского корпоративного сектора.

ЕИБ соглашается предоставить ссуду до 105 миллионов евро белорусским банкам

Мы консультировали Европейский инвестиционный банк ( EIB ) по его двум кредитным сделкам с крупнейшими белорусскими банками на общую сумму до 105 миллионов евро.

ЕИБ — это некоммерческое кредитное учреждение Европейского Союза, созданное в 1958 году в соответствии с Римским договором, и крупнейший в мире многосторонний кредитор, поддерживающий устойчивые инвестиционные проекты, которые способствуют достижению целей политики ЕС.

Оба проекта были направлены на расширение доступа к финансированию для малых и средних предприятий (МСП) в Беларуси.

Getin Holding S.A. Capital Group продает банковский бизнес в Беларуси

Мы консультировали Getin Holding, польскую компанию, котирующуюся на Варшавской фондовой бирже, в связи с продажей ее акций в Idea Bank, базирующемся в Беларуси. 1 апреля 2021 года Getin Holding и его дочерняя компания Getin International завершили продажу своей 99,999% доли в Idea Bank МТБанку за 50 000 000 белорусских рублей.

Getin Holding S.A. Capital Group ведет бизнес на рынках Восточной и Южной Европы, где контролирует несколько банков и лизинговых компаний.

КУМЗ запустил вторую очередь прокатного комплекса

В рамках проекта «Прокатный комплекс» на Каменск-Уральском металлургическом заводе введены в эксплуатацию пусковые мощности второй очереди линии. Запуск осуществляется в соответствии с согласованным графиком.
В области фрезерования слитков завершены пусконаладочные работы и горячие испытания сварочного аппарата для таблеток CMC-Group, получены положительные результаты, установка введена в эксплуатацию, пополнена парком нового действующего оборудования вторая очередь прокатного комплекса, среди которых правильно вытяжные станки 120 МН и 12 МН компании SMS-Group, комплекс печей старения и отжига компании Ebner.
Подготовка к вводу в эксплуатацию установки геометрических размеров и электропроводности ТНВ практически завершена. Завершены испытания нагревательных печей для горячей прокатки слитков компании Ebner, в том числе трех печных установок с возможностью совмещения нагрева слитков при прокатке с процессом их гомогенизации. На закалочных установках компании Ebner продолжаются горячие испытания, успешно опробован процесс закалки на заготовках шириной 4 м из сплавов серий 6ххх, 7ххх.
На черновом стане стана горячей прокатки компании Danieli-Freling начинаются приемочные испытания эталонной листовой продукции; В апреле планируется проработать первый вариант референсной продукции. Таким образом, с учетом введенного головного оборудования на втором этапе проекта «Прокатный комплекс» в апреле планируется подготовить к работе весь комплекс оборудования, составляющего технологическую цепочку по производству листового проката.
Реализация проекта «Арендный комплекс» обеспечит поставку качественно новых (по геометрии и номенклатуре) полуфабрикатов, многократно увеличит долю российской продукции из самых современных алюминиево-литиевых сплавов в общем объеме их поставок в Россию. ведущие отечественные и зарубежные корпорации.
Проектная мощность комплекса составляет 166 тыс. Тонн, но мощность этого комплекса почти в 2 раза выше. Прокатный комплекс строится с перспективой полного обеспечения развивающейся российской промышленности полуфабрикатами и изделиями из алюминиевых сплавов.
С 2012 года, когда проект стартовал, объем инвестиций в него превысил 45 млрд рублей. Проект реализуется за счет собственных и привлеченных средств, так как основным кредитором проекта является Газпромбанк.

Источник: ИИС «Металлоснабжение и сбыт»

Как заработать 11.5% годовых по платным дорогам

Покупка облигаций ГК «Автодор» — защитная стратегия для инвесторов, не готовых рисковать

Автор: 1top.company

---

Слаборазвитая транспортная инфраструктура обходится российским перевозчикам дорого. Практически исчерпанная пропускная способность, плохое покрытие и соответственно многочасовые пробки, низкая скорость и большой расход топлива оборачиваются для них огромными расходами, снижающими привлекательность бизнеса.Альтернатива — платные дороги: только за прошлый год трафик по ним увеличился на 43%. Платные дороги в России обслуживает Группа компаний «Автодор».

---

ПРОЧИТАЙТЕ В СТАТЬЕ:

✔ Инвестиционная идея
✔ Драйверы роста дорожного строительства
✔ Финансовое состояние Группы Автодор из
компаний ✔ Долговая нагрузка Автодора
✔ Риски покупки облигаций Автодора

---

© При использовании материалов сайта и цитировании — ссылка с URL обязательна

Инвестиционная идея

Облигации Автодора подходят в качестве защитной стратегии для тех инвесторов , которые не готовы к повышенному риску.1top.company рекомендует выбирать 1p2 облигаций со сроком погашения в декабре 2019 года. Эти ценных бумаг торгуются с доходностью к погашению 7,23% годовых, что почти на один процентный пункт выше, чем ставка по депозитам в 10 крупнейших банках. При этом «Автодор» — полностью государственная компания, финансируемая из государственного бюджета. Правительство также несет ответственность по своим обязательствам, то есть риск инвестирования в эти ценные бумаги примерно такой же, как риск инвестирования в ОФЗ .Если вы покупаете ценные бумаги через IIS, то доход, полученный от налогового вычета , будет добавлен к текущей доходности, а общая доходность стратегии составит 11,5% годовых. При этом выпуск 1п2 размещен в 2017 году, что означает, что его купон не облагается НДФЛ .

Как работает бизнес Автодора?

Факторы роста дорожного строительства

Автомобили и автобусы являются основными видами транспорта в России, на них приходится около 70% грузовых перевозок (в миллионах тонн) и 90% пассажирских перевозок (в миллионах пассажиров, исключая поездки на личных автомобилях). Дорожная сеть — около 1,5 млн км из дорог общего пользования (федеральные дороги составляют около 52 000 км), из которых только 41,5% соответствуют нормативным требованиям. И хотя на ремонт и строительство автомобильных дорог государство ежегодно тратит сотни миллиардов рублей, для существенных изменений этого недостаточно. Инфраструктура многие десятилетия недофинансируется, и за последние годы расходы бюджета на нее сократились почти на четверть — с 724 млрд рублей. в 2014 г. до 550 млрд в 2017 г.

Президент Владимир Путин еще до своего переизбрания пообещал исправить ситуацию и выделить на дороги 11 триллионов рублей. (за весь прошедший президентский срок стоимость дорожной инфраструктуры составила 6,4 трлн руб.). Обещанные траты лягут не только на плечи налогоплательщиков: из госбюджета трасса получит всего 8,4 трлн рублей. Остальное должны вложить частных инвестора . Однако столь значительного увеличения все же недостаточно, пояснил «Ведомостям» директор Института экономики транспорта и транспортной политики Михаил Блинкин: на все приоритетные проекты денег не хватает.Таким образом, с ростом грузовых и пассажирских перевозок платных автодороги и пустовать не будут.

Согласно Транспортной стратегии России , к 2030 году еще 12 000 км должны быть добавлены к приблизительно 2 000 км существующих высокоскоростных железных дорог . Группа компаний «Автодор», отвечающая за их состояние и развитие, готова построить все 15 000 км, 8 000 из которых — до 2025 года. По данным компании и Минтранса, на все строительство потребуется около 7 трлн рублей к 2025 году. — 3.8 трлн. Сколько километров построенного будет оплачено, пока неизвестно. Согласно долгосрочной программе «Автодора» до 2021 года, протяженность платных дорог в его портфеле должна увеличиться еще на 500 км в ближайшие 4 года.

Карта будущих дорог Автодора

Источник: Автодор

Финансовое состояние ГК «Автодор»

Автодор был создан в 2009 году как структура, которая будет строить и обслуживать сеть из высокоскоростных автомагистралей и развивать объекты инфраструктуры, причем не за счет государства, а на основе государственно-частного партнерства : компания строит дорог, они переходят в собственность России, а Автодор становится менеджером .Сейчас под его контролем находятся автомагистрали М1 «Беларусь» , М4 «Дон» и М3 «Украина» , которые проходят комплексную реконструкцию, и А-107 «Малое кольцо Москвы» . Кроме того, компания отвечает за строительство трассы М11 Москва — Санкт-Петербург и ЦКАД . Протяженность всех путей на начало 2017 года составляла около 3000 км, платные участки на начало 2018 года составили 810 км.

«Автодор» получает вознаграждение за свои услуги в качестве менеджера — плата за проезд, которую компания собирает от имени государства, не входит в ее доход. Именно поэтому выручка невелика: в 2017 году, согласно консолидированной финансовой отчетности, они не достигли даже 1 млрд рублей. Основные статьи — это продажа бесконтактных смарт-карт и транспондеров, а также аренда земли.

Хотя госбюджет Автодор покрывает не только затраты капитальных вложений в строительство и реконструкцию дорог (в 2017 году — 378.3 млрд руб.) И их обслуживание и ремонт (24,2 млрд руб.), А также частично административные и финансовые затраты, предприятие работает на грани рентабельности . Если в 2016 году чистая прибыль составила 1 млрд рублей, то в 2017 году Автодор показал убыток в 195 млн.

Долговая нагрузка ООО «Автодор»

Огромные затраты на строительство автомагистралей требуют значительных инвестиций , в основном из государственного бюджета.В 2016 году, как указывается в годовом отчете «Автодора», доля частного финансирования из проектов составила всего 14,5% вместо запланированных 52%. Однако такое отклонение показателя компания объяснила переносом концессионных конкурсов на строительство пусковых комплексов № 3 и № 4 ЦКАД и внесением изменений в строительный паспорт этого объекта. . Но в 2017 году, хотя объем привлеченных средств увеличился на 1.В 8 раз на 36,3 миллиарда, затраты на строительство выросли почти на 100 миллиардов.

Строительные затраты, млрд руб.

Источник: консолидированная финансовая отчетность Автодора по МСФО

.

Прирост заемных средств составил , обеспеченных новыми облигациями : с их помощью облигационный портфель компании вырос за год на 25,4 млрд рублей. до 59,1 млрд. А вот ссуды по долговым инвестиционным договорам выросли всего на 11 млрд рублей до 22.4 млрд руб. Насколько широк круг владельцев ценных бумаг «Автодор», неизвестно, но, как указано в отчете компании за 4 квартал 2017 года, только в портфеле Газпромбанка размещены облигации 3 серии со сроком погашения в 2042 г. более чем на 21,7 млрд руб. (всего выпуска облигаций ). В эти ценные бумаги было вложено средств Фонда национального благосостояния , полученных банком на финансирование ЦКАД. Еще 16.7 млрд руб. Газпромбанк направил из ФНБ для выкупа очередного — 4-го выпуска — облигаций Автодора со сроком погашения в 2044 году. А вот о держателях облигаций в отчете компании нет.

В то же время ГПБ вложил в другие ценные бумаги «Автодора» — например, серии 4 за 16,7 млрд рублей, которые выкупили Минфин и банки, привлекавшие средства из Фонда национального благосостояния.

Кредитное качество Автодора было оценено всеми тремя ведущими международными рейтинговыми агентствами : Fitch и Moody’s поставили компанию на один уровень с Россией (BBB- и Ba1 с позитивным прогнозом соответственно), а Standard & Poor’s — на одну ступень. нижний (BB +).Но хотя S&P и Fitch классифицируют инвестиции в российских суверенных облигациях как инвестиционного уровня , Moody’s по-прежнему считает их спекулятивными.

Fitch аргументирует свое решение просто: «Автодор» финансово интегрирован с государством, поскольку компания включена в федеральный бюджет как отдельная статья. Поэтому аналитики агентства, присваивая рейтинг компании облигационным займам , отмечают, что значительная часть из них будет либо иметь прямую государственную гарантию на основную сумму долга, либо будет выдана в интересах государственных институтов развития.А российское рейтинговое агентство АКРА в своем отчете по Автодору указывает, что в соответствии с программой деятельности компании, утвержденной постановлением правительства в октябре 2017 года, весь основной долг , а также не менее 50% купонного дохода будет обслуживается из федерального бюджета.

Заемные средства, млрд руб.

Источник: консолидированная финансовая отчетность Автодора по МСФО

.

Риски покупки облигаций Автодора

1. Сроки строительства часто затягиваются, что снижает инвестиционную привлекательность проектов.Платная трасса Москва — Петербург , например, обещали построить к ЧМ-2018, но из-за ряда серьезных проблем (долгие выборы подрядчиков, задержки выплаты зарплаты и т. Д.) В лучшем случае половину трасса будет построена для соревнований. То же и с ЦКАД, и совсем не из-за отсутствия финансирования. Строителям мешают не только собственники изъятых земель, но и инфраструктурные проблемы — на пути огромное количество трубопроводов, линий электропередач и коммуникаций, для передачи которых требуется много согласований и технических условий от их владельцев ( Газпром, Транснефть, МОЭСК и др.). А с 4-м комплексом ситуация совсем непростая: после финансирования проекта в прошлом году от отказалась управляющая компания «Лидер», в этом году из проекта ушел едва найденный турецкий макьол. Ввод в эксплуатацию трассы уже перенесен с конца 2019 года на декабрь 2020 года, и пока неизвестно, чем обернется убыток еще инвестора .
2. Еще одна большая проблема — это статус концессии с полной компенсацией из бюджета.Федеральная антимонопольная служба, например, считает, что такие проекты — это не что иное, как госзакупок, которые должны проводиться на конкурсной основе. Отмена результатов конкурса на строительство дороги Стерлитамак — Магнитогорск, инициированного службой, ввела в ступор весь рынок. Арбитражный суд Москвы признал, что государство не может нести все расходы. И даже последующий разгром ФАС в этом судебном процессе не успокоил потенциальных инвесторов слишком сильно . рискует столкнуться с аналогичным иском. Подготовленные Минфином поправки, призванные закрепить законность уступок с полной компенсацией по поручению премьер-министра Дмитрия Медведева, только добавили огня: они разрешают 100% компенсацию, но откладывают ее до полного ввода объекта в эксплуатацию.
3. Из-за несвоевременного ввода платных участков госкомпания несколько лет не выполняла план по сбору платы за проезд: за 5 лет с 2012 года Автодор, по данным Счетной палаты, не собирал 5.6 млрд руб. Задача была выполнена только в прошлом году — при плане 8,6 млрд рублей. в виде сборов компания получила 8,9 млрд. долларов. Но с новыми задержками добиться успеха в будущем будет непросто.
4. Однако руководство «Автодора» знает способ закрыть отставание: пообещав в прошлом году проездной по трассе Москва-ул. Петербургское шоссе не превысит 1000 рублей, гендиректор «Автодора» Сергей Кельбах забыл свои обещания буквально через несколько месяцев, и проезд между двумя столицами по новым тарифам будет стоить 2000 рублей.